LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 24. aprill

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Eilne sessioon kujunes turgudel võrdlemisi koledaks. Saksamaa DAX kukkus -3,3%, Prantsusmaa CAC40 -2,8% (jõudes aasta algusega võrreldes ühtlasi miinusesse), Suurbritannia FTSE 100 -1,85% ning USA S&P -0,84%. Viimane suutis sulguda siiski päeva tippude juures viibides päeva alguses -1,5% punases.

    Kuigi laual oli mitmeid erinevaid uudiseid alates Prantsusmaa presidendivalimiste esimese hääletusvooru tulemustest kuni Hollandi peaministri tagasiastumiseni ja eurotsooni PMIdeni välja, siis ilmselt pälvis suurimat tähelepanu just viimaste nõrkus. Analüütikud ootasid mäletamist mööda juba märtsis eurotsooni töötlevas tööstuses positiivseid märke, kuid toona langeti halva üllatuse osaliseks. Täpselt samamoodi prognoositi positiivsemate resultaatidega küsitlusi aprillis, ent seegikord oli pettumus suur, kui märtsi 49,1 punkti pealt tuli töötleva tööstuse PMI 47,4 punkti peale (prognoositi 49,3). Konsensus prognoosis eurotsooni majanduslanguse madalpunktiks esimest kvartalit, ent aprilli PMI indeksid kinnitavad edasist langustrendi.

    Hispaania 10a riigivõlakirja yield kerkis taas üle 6% ning Itaalia oma on selle piiri juurde jõudsalt lähenemas (hetkel 5,73%). Vastupidises suunas jätkavad liikumist safe-haveni rollis olevad Saksamaa võlakirjad, kui 10a võlakirja yield jõudis eile uue rekordmadala tasemeni. Euro aga suutis vaatamata kõikidele Euroopast tulnud negatiivsetele uudistele suhteliselt hästi vastu pidada odavnedes dollari suhtes vaid -0,5% @ 1,3155 USD. Arvatakse, et hetkel pole arengud Euroopas tingimas järjekordset kapitali väljavoolu nii nagu juhtus eelmise aasta teises pooles, mil EUR/USD alla 1,30 taseme kauples. Teisest küljest on ilmselt hakatud uuesti arvestama FEDi poolse rahatrüki võimalusega.

    Saksamaa 10a võlakirja tulusus


    Tulles tänase päeva juurde, siis huvi võiksid pakkuda järgmised uudised:

    9.45 Prantsusmaa INSEE tarbija kindlustunde indeks (aprill)
    ??.?? Itaalia võlakirja oksjon
    ??.?? Hollandi võlakirja oksjon
    ??.?? Hispaania võlakirja oksjon
    16.00 S&P/Case-Shilleri kinnisvarahindade indeks (veebruar)
    17.00 USA uute majade müük (märts)
    17.00 USA tarbijate kindlustunde indeks (aprill)
    17.00 Richmond Fedi töötleva tööstuse küsitlus

    USA indeksite futuurid kauplevad hetkel 0,26% plussis, Euroopa on avanemas 0,5-0,6% kõrgemal.
  • Teine aktiivsem tulemuste avalikustamise nädal on käimas ning värske ülevaade on portaalis üleval (link). Saamaks paremat aimu sellest, millised on trendid Euroopas, siis seekord oleme lisanud ka Euroopa ettevõtete tulemuste tabeli.
  • Prantsusmaa tarbijate kindlustunde indeks paranes aprillis 88 punkti peale (märts 87 punkti), mis oli oodatust punkti jagu parem.
  • Hispaania lühiajalised võlakirjad läksid nagu soojad saiad aga tulusused olid taas kõrgemad

    0,72 mld euro eest müüdi 3 kuu võlga, bid to cover 7,6 vs 3,51 eelmine kord (yield 0,634% vs 0,381%)
    1,21mld euro eest müüdi 6 kuu võlga bid to cover 3,3 vs 5,56 eelmine kord (yield 1,58% vs 0,836%)
  • Scania AB (SCVB) tuli oma tulemustega: EPS 2,242 vs oodatud 1,898 ja müügitulud 20 127 mln vs oodatud 18 120 mln SEKi. Aktsia kaupleb hetkel 5,58% kõrgemal 134,30 SEKi juures. Raportitega saab tutvuda siin.
  • Kone OYJ (KNEBV) tulemused: EPS 0,417 vs oodatud 0,358 ja müügitulu 1 241 mln vs oodatud 1 135 mln EUR. Aktsia kaupleb 8,03% plusspoolel.
  • Gapping down
    In reaction to disappointing earnings/guidance: BIG -17.5% (also downgraded to Hold from Buy at Deutsche Bank), NFLX -14.6% (upgraded to Outperform from Sector Perform at Pacific Crest), SYMC -11.5%, RSH -10.4%, WAT -10%, SANM -5%, ZION -4.8%, ARMH -4.1%, COH -2.4%, NVS -1.3%.

    Select financial related names showing weakness: DB -2.3%, ING -2.1%, RBS -1.7%, STD -0.8%.

    Other news: CXW -13.5% and GEO -2.9% (still checking), NOK -2.5% (downgraded by Fitch), AAPL -1% (pulling back following T comments).

    Analyst comments: CMG -1.1% (downgraded to Neutral from Outperform at Credit Suisse).
  • Gapping up
    In reaction to strong earnings/guidance: ALGN +16.3%, R +8.5% (light volume), HXL +6.5%, X +4.9%, HSY +3.5%, AMP +3%, VLTR +2.4%, CSL +2.4% (ticking higher), TXN +2.3%, MMM +2.3%, T +1.9%, PH +1.9% (also increases dividend), BHI +1.8%, RF +1.8% (ticking higher), UTX +1.6%, ITW +0.7%.

    Select oil/gas related names showing strength: STO +1.5%, E +1.4%, BP +1.1%, RDS.A +0.6%.

    Other news: GOL +16.2% (ticking higher on reports that DAL considering raising stake), ALVR +11.4% (Alvarion and BHU selected by mobile carrier to deliver Wi-Fi connectivity to Rural China).

    Analyst comments: RMBS +4.9% (upgraded to Overweight from Neutral at JP Morgan), SQNM +2.1% (upgraded to Neutral from Underperform at Wedbush).
  • NFLX-i tulemusi on kommenteerimas ka analüütikud:

    Oppenheimer notes while NFLX reported better than expected 1Q results and expects stronger FY12 subscriber growth, the stock declined 16% after-hours on weaker 2Q guidance. OpCo views the sell-off as a buying opportunity and reiterates $130 tgt, based on 16x 2013E US earnings of $8.03. Moreover, assuming passage of H.R. 2471 by the August recesses, NFLX should begin offering "Social-enabled TV" by the fall. Last, given NFLX's Int'l success to date, a new market is expected in 4Q:12. Raising '12 US EBITDA estimate by 4%, with more substantial changes to 2013 and beyond as model has been in flux.
    •Needham notes the one disappointment was Q2 guidance. NFLX anticipates adding less than 1 mln domestic streaming subscribers in the qtr vs. 1.74 mln in Q1. Mgmt attributed the slower growth to seasonality. Despite tepid guidance, NFLX is confident that it can grow its domestic streaming base by 7 mln households in 2012, in line with the growth in streaming subs in 2010. Firm believe it will be challenging to reach this target for two reasons. First, co's target market of U.S households is shrinking because the service has churned through so many subscribers already. Second, the number of traditional streaming options is growing through various on demand services, such as HBO Go.
    •NFLX was upgraded to Outperform from Sector Perform at Pacific Crest.
    Canaccord maintains their Sell rating and raises their NFLX tgt to $68 from $66 after NFLX's Q1/12 results. Firm continues to believe that NFLX faces numerous challenges, including DVD subscriber losses, rising content costs and an increased competitive landscape. Expectations for softer domestic streaming subscriber net adds raises questions about the total addressable market (slower gross net adds and/or higher implied churn).


    Suurima pettumuse valmistas siis NFLX-i puhul järgmise kvartali prognoos, aga Oppenheimeri analüütikud näevad müügisurvet kui ostuvõimalust ja kinnitavad oma Osta reitingut koos $ 130 hinnasihiga. Ka Pasific Crest on aktsia suhtes positiivne ja tõstab NFLX-i reitingu Hoia pealt Osta peale.
    Skeptilisemalt suhtuvad NFLX-i Needham ja Canaccord, kes kinnitab oma Müü reitingut aktsiale.

    Aktsia kaupleb eelturul $ 86,80 kandis, 14,7% miinuspoolel.

  • February S&P Case-Shiller 20-city Index -3.5% vs -3.4% Briefing.com consensus; Prior -3.8%
  • Apple eelturul jälle miinuses. Täna pärast turgu siis tulemused. Viimastel päevadel on hakatud kartma, et iPhone'ide müük USAs pole enam nii tormiline olnud.. teisalt rahvusvaheliselt ei ütle Verizoni ja AT&T numbrid väga palju:

    RealMoney: "Earlier today, AT&T (T) reported earnings. The company activated 4.3 million iPhones in the quarter, down from 7.6 million in Q4. Late last week, shares of Apple were pressured after Verizon (VZ) said iPhone activations fell 24% from the fourth quarter. Note that the fourth quarter included the launch of the iPhone 4S so it's not surprising to see lower numbers in the first quarter."
  • USA aprillikuu tarbijausalduse näitaja 69.2 punkti vs märtsi 70.2.
  • Whitney Tilson, kes kogus kuulsust NFLX-i lühikeseks müügiga ja siis poolt vahetas, usub ettevõttesse endiselt ja andis teada, et täiendas oma aktsiapositiooni ka peale tulemusi.

    Netflix: Whitney Tilson discusses NFLX on CNBC, says growth story is the international business, says he bought more NFLX after hours last night,
  • Sessiooni alguses avalikustatud USA uute majade müük oodatust veidi parem

    March New Home Sales 328K vs 318K Briefing.com consensus; Prior revised to 353K from 313K
  • George Sorose sõnul on eurotsoooni probleemid sama tõsised nagu olid need, mis viisid Nõukogude Liidu kokku kukkumiseni.
    “Europe is similar to the Soviet Union in the way that the euro crisis has the potential of destroying, undermining the European Union,” he said in a debate on public policy education Tuesday. “With the profound social, economic and moral crisis that Europe is in, we can see a similar process of disintegration.”
  • Reutersi andmetel kinnitas USDA, et Californias tuvastati hullu lehma tõve juhtum, kuid nakatunud looma liha toiduahelasse ei sattunud.
    USDA: Mad Cow Case Confirmed In California - Meat From Infected Animal Didn't Enter Food Chain - Reuters
  • Buffalo Wild Wings reports Q1 EPS of $0.98 vs $0.96 Capital IQ Consensus Estimate; revs $251.1 mln vs $251.82 mln Capital IQ Consensus Estimate

    BWLD on ootamatult avaldanud oma tulemused turu ajal. Ettevõte pidi tulemustest teatama täna peale turu sulgumist.
    Aktsia kaupleb 6,6% miinuspoolel.
  • Nagu teada raporteerib AAPL täna õhtul oma esimese kvartali tulemused. Konsenuse ootused on üha ülespoole keritud ja nüüd prognoositakse EPS-ks $ 10,04 ja käibeks $ 36,79 miljardit.
    Consensus -- The Street expects Q2 EPS to grow 57% year-over-year to $10.04 and revenues to grow 49% to $36.79 bln. Not surprisingly, the Street estimates are above the company guidance of EPS of $8.50 and revenues of ~$32.5 bln issued on the Q1 release (1/24). Gross margins in Q2 are anticipated to come in at 42.75%, above the 41.4% reported in the year ago quarter and just ahead of management's guidance of ~42%.
  • Täna juba teine case, kus tulemused lekivad

    Juniper Networks spikes as it appears earnings leaked early on some sites; seeing revs $1.03 bln vs $977.76 mln Capital IQ Consensus Estimate

    aktsia +7%
  • JNPR on väägagi tähtis Q2 guido, ta on viimasel ajal need lati alt läbi jooksnud.
  • Ja prognoos siin:
    Juniper Networks sees Q2 $0.15-0.17 vs $0.20 Capital IQ Consensus Estimate; sees revs $1.03-0.06 bln vs $1.05 bln Capital IQ Consensus Estimate

    Aktsiaga kauplemine hetkel peatatud.
  • Kass ütleb, et ta oleks täna AAPL-is enne tulemusi pigem pikk kui lühike.

    Doug Kass:Gun to my head" if I was forced to make decision of either to be long or short Apple into today's earnings release - I would be long.
  • BIDU Baidu.com prelim $0.85 vs $0.85 Capital IQ Consensus Estimate; revs $677 mln vs $679.31 mln Capital IQ Consensus Estimate

    Baidu.com sees Q2 revs $847-867 mln vs $869.14 mln Capital IQ Consensus Estimate

    Kaupleb 8% miinuspoolel, $ 128 juures.
  • Kass pani täppi? AAPL järelkauplemisel +5,76%
  • http://www.businesswire.com/news/home/20120424006938/en/Apple-Reports-Quarter-Results

    The Company posted quarterly revenue of $39.2 billion and quarterly net profit of $11.6 billion, or $12.30 per diluted share. These results compare to revenue of $24.7 billion and net profit of $6.0 billion, or $6.40 per diluted share, in the year-ago quarter. Gross margin was 47.4 percent compared to 41.4 percent in the year-ago quarter. International sales accounted for 64 percent of the quarter’s revenue.

Teemade nimekirja