LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 24. juuli

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Turgudel jätkus eile üsna emotsioonitu triivimine külgsuunas, kui S&P 500 indeks lõpetas -0,2% madalamal ja Stoxx 600 -0,3% punases.

    Erinevalt eelnevatest regionaalsetest FEDi töötleva tööstuse küsitlustest, üllatas Richmondi piirkond oodatust negatiivsemalt, kui üleüldine aktiivsuse indeks kukkus juulis 18 punkti võrra -11 punkti peale vs prognoositud kasv 9 punkti peale. Kaupade tarne indeks kukkus -26 punkti võrra -15 peale, uute tellimuste indeks -24 punkti võrra -15 punkti peale. Samas järgmise kuue kuu perspektiivis muututi nii tarnete kui ka uute tellimuste osas juuniga võrreldes optimistlikumaks. EUR/USD liikus selle peale üle 1,3200 dollari, millest võib ehk järeldada, et info sisendas taas lootust, et keskpank ei hakka septembris veel QE mahtu vähendama.

    Öösel on HSBC avaldanud Hiina töötleva tööstuse PMI, mis kinnitas sektori aktiivsuse edasist jahtumist. Juuli indeksi väärtuseks oli esialgsetel andmetel 47,7 ehk 0,5 punkti võrra vähem võrreldes juuniga ning sellega, mida analüütikud ootasid. Kuna peaminister toonitas eile vajadust hoida Hiina majanduskasvu minimaalselt 7% juures, siis tänase makroga seoses ilmselt kasvab iga päevaga lootus, et avalikus sektoris kavatsetakse täiendavaid majandust stimuleerivaid projekte või meetmeid kasutusele võtta.



    Liikudes tänase päeva juurde, siis ka Euroopas raporteeritakse töötleva tööstuse aktiivsusindeksid. USAs on fookus uute majade müügil. Oma majandustulemused avaldavad enne turgude avanemist Boeing, Caterpillar, Ford, Pepsico ja järelkauplemise ajal Baidu, Facebook, Visa.

    10.00 Prantsusmaa töötleva tööstuse ja teenuste sektori PMI (juuli)
    10.30 Saksamaa töötleva tööstuse ja teenuste sektori PMI (juuli)
    11.00 Itaalia jaemüük (mai)
    11.00 Eurotsooni töötleva tööstuse ja teenuste sektori PMI (juuli)
    15.58 USA Markiti koostatav töötleva tööstuse PMI (juuli)
    17.00 USA uute majade müük (juuni)
    19.00 Prantsusmaa töötute arv (juuni)

    S&P 500 indeksi futuur kaupleb hetkel nulli lähendal, Nasdaqi oma aga +0,5% kõrgamal tänu Apple'i oodatust parematele tulemustele.
  • Küsitluste kohaselt jätkub Prantsusmaa töötlevas tööstuses ja teenindussektoris aktiivsuse parenemine jõudsamalt kui arvatakse. Töötleva tööstuse PMI kerkis juulis 1,4 punkti võrra 49,8 punkti peale (oodati 48,8) ja teenuste oma 1,1 punkti 48,3 punkti peale (oodati 47,5).
  • Euroopa börsidele, eurole ja USA futuuridele on tuge pakkumas ka Saksamaa oodatust paremad PMI näitajad. Töötleva tööstuse oma paranes juulis 1,7 punkti võrra 50,3 punkti peale vs oodatud 49,2 punkti ja teenuste oma 2,1 punkti 52,5 punkti peale vs oodatud 50,7 punkti.

    Markiti kommentaar:
    “Germany’s private sector shook off its recent bout of malaise in July, as stronger manufacturing and services growth underpinned the fastest pace of output expansion for five months. The return to new business growth sets a positive tone at the start of the third quarter and a rebound in employment numbers adds to the air of positivity in the latest figures.
    “The stronger performance of the German private sector in July appears to have been driven by improvements in domestic business and consumer spending. In particular, manufacturers cited higher demand patterns from the autos industry and among clients in the domestic construction sector, which helped offset continued weakness in key export markets.”

  • Kui USA ja Euroopa majandused elavnevad aasta teises pooles, siis pakun, et see on hetkel üks allikas millega väga ei arvestata kaasaaitava mõjuna Hiina majandusaktiivsuse stabiliseerumisel. Hetkel näib pigem fookus olevat sellele, mida valitsus ja keskpank saavad ette võtta.
  • Itaalia jaemüük kahanes mais aasta baasil -1,1%, mis oli väiksem langustempo kui aprilli -2,9%
  • Eurotsooni töötleva tööstuse PMI kerkis juulis 1,3 punkti 50,1 punkti peale (oodati 49,1) ja teenuste sektori oma 1,3 punkti 49,6 punkti peale. Ühine PMI paranes 1,7 punkti 50,4 punktini, mis osutus samuti oodatud 49,1 punktist selgelt paremaks.
  • Fordilt oodatust paremad numbrid

    Ford Motor prelim $0.45 vs $0.37 Capital IQ Consensus Estimate; revs $36 bln vs $35.25 bln Capital IQ Consensus Estimate

  • Caterpillarilt nõrgem tulemus ja madalam majandusaasta ootus

    Caterpillar prelim $1.45 vs $1.70 Capital IQ Consensus Estimate; revs $14.62 bln vs $14.92 bln Capital IQ Consensus Estimate
    Caterpillar lowers FY13 EPS to $6.50 from $7 vs $6.84 Capital IQ Consensus Estimate; lowers rev to $56-58 bln from $57-61 bln vs $58.58 bln Capital IQ Consensus Estimate


  • Boeingu aktsia uutel ajaloolistel tippudel kvartalitulemuste ja kõrgema prognoosi peale. Aktsia eelturul +1,8%

    Boeing prelim core EPS $1.67 vs $1.56 Capital IQ Consensus Estimate; revs $21.82 bln vs $20.87 bln Capital IQ Consensus Estimate
    Co issues guidance for FY13, raises EPS of $6.20-6.40 from prior guidance of $6.10-6.30 vs. $6.42 Capital IQ Consensus Estimate; raises FY13 revs to $83-86 bln from prior guidance of $82-85 bln vs. $84.12 bln Capital IQ Consensus Estimate.

  • Pepsi(PEP) avaldas täna oma teise kvartali tulemused, mis olid konsensuse ootustest paremad. Kasum aktsia kohta antud kvartalil oli $1,31 (konsensus $1,19) ja käive kasvas 2,1% $16,81mld-ni (konsensus $16,8mld).
    Hetkel kaupleb (PEP) eelturul $86,20 (+0,17%).
  • Ka USAs PMI parem

    USD Markit US PMI Preliminary (JUL). ACTUAL: 53.2. Expected: 52.6. Prior: 51.9.
  • Marketwatchi kolumnist J.J. Zhang arutleb, miks kardab generatsioon Y aktsiaturgu
    Hiljutise MFS uuringu kohaselt nõustus 40% gen. Y väitega "ma ei tunne ennast kindlalt investeerides aktsiaturgudesse", 54% tunnevad valikute üleküllust ja 47% lükkavad edasi investeerimisotsuseid. Zhang-i sõnul on selle põhjuseks viimaste aastate volatiilsus turgudel ja pidevad skandaalid pankade ümber.
    Rohkem saab lugeda: Why Generation Y fears the stock market
  • Küberrünnakud on sarnased illegaalsed tegevused nagu narkootikumide kaubandus või siseinfo põhjal aktsiaturgudel kauplemine. Varasemalt ei teadnud keegi isegi umbkaudselt palju on USA kulu antud illegaalsete tegevustega seoses.
    McAfee strateegia keskuse ja rahvusvaheliste uuringute analüütikud on suutnud välja arvutada USA kulu küberrünnakutega seoses, mis on igal aastal keskmiselt 100 miljardit dollarit. Lisaks materiaalsele kulule kaotab USA-s igal aastal 508000 inimest töö küberrünnakutega seoses.
    22.juulil teatati CNN-is, et Apple’i arendajate internetilehekülg on langenud küberrünnaku ohvriks. Lehekülge kasutavad kolmanda osapoole arendajad, kes tegelevad tarkvara ja aplikatsioonide loomisega.
    Apple’i andmete põhjal rünnak ei õnnestunud, kuid nad ei välista, et osade arendajate nimed ja e-posti aadressid jõudsid rünnaku korraldajateni. Antud lehekülje taastamine ja tarkvara uuendamine peaks olema lähiajal valmis ja lehekülg uuesti töötama. Rünnaku kahju suurust ei ole avaldatud.
  • Apple’i kolmanda kvartali tulemused olid positiivsemad konsensuse oodatust. Käive $35,32mld ja kasum aktsia kohta $7,47. Konsensus ootas käivet $34,91mld ja kasumit aktsia kohta $7,28.
    Konsensuse oodatust kõrgemate näitajate saavutamisest olenemata langetas Stifel käesoleva ja järgneva aasta prognoose. Hinnasiht muudeti $600-lt $540-le. RBC märgib, et tulemustes ei olnud midagi üllatavat ning investorite fookus jääb ikkagi uutele toodetele, mida on oodata sügisel.
    Hetkel kaupleb AAPL $439,80 (+4,97%)
  • Hiljutiste Jaapani valimistulemuste valguses kirjutab Michael Casey kuidas võib Shinzo Abe juhtida oma riigi hetkega hüperinflatsiooni spiraali. Hetkel on Jaapani võlg SKTst 220% ja juhul kui Abe´i lubatud struktuursed reformid ebaõnnestuvad, peab Jaapan hakkama oma võlga vähendama. Samas ümberstruktureerimine ei ole võimalik, kuna hetkel hoiavad riigi enda pangad umbes 28% võlast. Keskpanga püüdlused inflatsiooni tekitada läbi võlakirjade ostmise võib esile kutsuda nö. ratsionaalse investori paradoksi - kartus, et inflatsioon muudab investeeringud vähemväärtuslikumaks. See viiks ülesse intressimäärad ja töötaks vastu keskpanga ponnistustele. Seega võib keskpank meeleheitliku meetmena osta võlakirju otse valitsuselt, mitte järelturgudelt, pannes proovile usalduse jeeni vastu.
    Rohkem saab lugeda: How Japan could go to hyperinflation in a heartbeat
  • TripAdvisor beats by $0.03, beats on revs
    Reports Q2 (Jun) earnings of $0.52 per share, $0.03 better than the Capital IQ Consensus Estimate of $0.49; revenues rose 25.2% year/year to $246.9 mln vs the $236.82 mln consensus.
    TRIP reageeris tulemuste väga positiivselt ja kaupleb ligi 12% kõrgemal, $ 68 juures.


  • Baidu.com beats by $0.01, beats on revs; guides Q3 revs above consensus (113.37 +3.53)
    Reports Q2 (Jun) earnings of $1.22 per share, $0.01 better than the Capital IQ Consensus Estimate of $1.21; revenues rose 43.6% year/year to $1.23 bln vs the $1.2 bln consensus. Co issues upside guidance for Q3, sees Q3 revs of $1422-1460 vs. $1.35 bln Capital IQ Consensus Estimate

    BIDU teatab igati korralikust kvartalist ja tõstab ka järgmise kvartali prognoose.
    BIDU järelkauplemisel 11% kõrgemal ja kaupleb $ 126 taseme juures.

  • Posittivselt üllatab ka FB:
    Facebook prelim $0.19 vs $0.14 Capital IQ Consensus Estimate; revs $1.81 bln vs $1.62 bln Capital IQ Consensus Estimate

    Aktsia järelkauplemisel juba 16% plussis, $30,30
  • Mobile advertising revenue represented approximately 41% of advertising revenue for the second quarter of 2013.

    oodati ca 33%

Teemade nimekirja