LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 31. juuli

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Eelseisvad kolme keskpanga kohtumised aitasid ka eile hoida sentimenti, mis Euroopas oli tänu USA reedesele rallile tugevam. Stoxx 600 kerkis +1,6% tuues indeksi kõrgeimale tasemele alates aprilli algusest, kui suuremateks särajateks olid Hispaania ja Itaalia aktsiaturud, mille indeksid kerkisid mõlemad 2,8%. Hispaania riigivõlakirjade yieldid jätkavad alanemist, kui 10a oma taandus eile täiendavalt 13 baaspunkti võrra 6,61%ni ning on viimase nelja päevaga kukkunud juba tervelt 100 baaspunkti. Itaalia 10a paberi hind aga vastupidiselt odavnes, mis kergitas yieldi 7 baaspunkti võrra. Itaalia müüs eile 5,5 miljardi euro eest võlakirju ning saavutas eelnevatest oksjonitest madalamaid tulususi, kuid nõudlus oli pisut nõrgavõitu ja see jättis investorite hoiakust ettevaatliku mulje. USA avanes küll kerges plussis, kuid pärast teist tundi vajus punasesse ning triivis üsna madala käibe juures nulli lähedal kuni lõpuni välja.

    Makrouudistest midagi märkimisväärset eile avaldamisele ei tulnud. Hispaania sisemajanduse kogutoodang alanes teises kvartalis -0,4% võrreldes esimese kvartaliga ning -1,0% võrreldes aastatagusega, mis oli kolmas järjestikune kvartaalne langus ning vastas analüütikute ootustele.

    USAs aga on siiani regionaalsed Fedi töötleva tööstuse küsitlused jäänud arvatust selgelt kehvemaks ja erandiks polnud ka Dallas Fedi küsitlus, mille indeks kukkus juulis 19 punkti -13,2 punkti peale võrreldes juuni 5,8 punkti ning oodatud 2,0 punkti). Alloleval graafikul on erinevad regionaalsed indeksid kombineeritud üheks, mille järsk langus ei tõota head ka homme avaldatava üleriigilise ISMi jaoks.


    Positiivse noodi pealt näitas aga Rootsi majandus tänu ekspordile teises kvartalis aasta baasil 2,3% kasvu, mis oli kiirem tempo võrreldes esimese kvartali 1,5%ga ning kujunes ka oodatud 0,6%st peajagu paremaks. Oma positiivne mõju peaks sellel olema ka Eestile.

    Pöörates pilgud tänasele päevale, siis turuosaliste huviorbiiti võiksid jääda Saksamaa juuni jaemüük ja tööturustatistika, eurotsooni juuli inflatsiooni näit ning juuni töötuse määr. USAs raporteeritakse juuni isiklike sissetulekute ja kulutuste juuni muutused, Chicago PMI ja tarbijausalduse indeks.

    09.00 Saksamaa jaemüük (juuni)
    09.45 Prantsusmaa jaemüük (juuni)
    10.00 Hispaania jaemüük (juuni)
    10.55 Saksamaa tööturustatistika (juuni, juuli)
    11.00 Itaalia töötuse määr (juuni)
    12.00 Eurotsooni inflatsioon (juuli)
    12.00 Eurotsooni töötuse määr (juuni)
    15.30 USA isiklike kulutuste ja sissetulekute muutus (juuni)
    16.00 USA Case-Shilleri kinnisvarahindade indeks (mai)
    16.45 USA Chicago PMI (juuli)
    17.00 USA tarbijakindlustunde indeks (juuli)

    USA indeksite futuurid on hetkel kauplemas 0,3% kõrgemal, Euroopa on alustamas 0,1% kõrgemal.
  • Saksamaa jaemüük näitas juunis -0,1% langust, samas kui analüütikud ootasid 0,5% kasvu (mais -0,3%). Aasta baasil siiski jäi number suhteliselt tugevaks, kerkides 2,9%.
  • Hispaania juuni kohandatud jaemüük kahanes mullusega võrreldes -5,2%, mis tähendas tempo kiirenemist võrreldes maikuu -4,9%ga. Siiski leidub uudises ta tükike positiivsust, kuna analüütikud ootasid -7,7% kukkumist.
  • Saksamaa töötuse määr püsis juunis 6,8% peal, vastates ka konsensuse ootustele. Töötute arv tõusis juulis seitsme tuhande võrra, mis oli samuti ootuspärane.
  • Olukord Itaalia tööturul näitab aga jätkuvaid halvenemise märke, kui tööpuudus kasvas seal juunis 10,8% peale. Konsensus ootas küll oluliselt väiksemat numbrit (10,3%), kuid üllatusmomendi pakkus maikuu numbri ülespoole revideerimine tervelt 0,5 protsendipunkti võrra 10,6% peale. Tööpuudus on Itaalias 13a kõrgeim ehk alates sellest, kui andmeid korjamata hakati.
  • Rootsi kroon on maikuu keskpaigast euro suhtes rallinud ligi 10% ning teadmine, et lisaks teiste Euroopa riikide kõrval distsiplineeritumale riigifinantsidele suudab Rootsi majandus näidata ka korralikku kasvu, on SEKi edasi toetanud.
    SEK/EUR
  • Eurotsooni juuli inflatsioon 2,4% ehk sama mis juunis ning võrdne ootustega. Juuni töötuse määr püsis rekordilise 11,2% peal (maikuu oma revideeriti 0,1 protsendipunkti võrra kõrgemaks).
  • Reutersis on täna uudisnupp sellest, kuidas Hiina peaminister ja president on lubanud aasta teises pooles majandust stimuleerivaid meetmeid rohkem kasutada.

    President Hu Jintao was also quoted as saying that China would increase fiscal and monetary policy support to the economy in the second half of the year.
    Hu and Wen made the comments in round table discussions with business leaders and academics, including former World Bank chief economist Justin Lin, according to Xinhua.
  • Yes, Hu and Wen made the comments!
  • June PCE Prices- Core M/M +0.2% vs +0.2% Briefing.com consensus
    PCE Prices- Core Y/Y +1.8%; Headline +1.5%
    June Personal Spending 0.0% vs +0.1% Briefing.com consensus
    June Personal Income +0.5% vs +0.4% Briefing.com consensus; Prior +0.2%
    Q2 Employment Cost Index +0.5% vs +0.5% Briefing.com consensus
  • Gapping down
    In reaction to disappointing earnings/guidance: PRSS -35.8% (also downgraded at Cowen and JPMorgan), RLD -24.2% (also downgraded to Hold at Stifel), DNDN -15% (also downgraded by multiple analysts), COH -14.3%, MAS -8.5%, HUM -8.3%, LPX -8.3%, (light volume), STX -7.7%, ADM -6.1%, SPN -5.6%, (light volume), ANAD -4.5%, (light volume), BP -4.4%, ASIA -3.9%, (light volume), UBS -3.8%, BGC -2.8%, MSTR -1.6%, (light volume), GT -1.2% (light volume), TXRH -1.1%.

    M&A related: OCZ -5.7% (Reuters discusses comments from Seagate CFO that co may be considering purchasing a solid-state drive maker, CFO did not comment on speculation about talks with OCZ).

    A few HUM peers are showing early weakness: WCG -4.6%, WLP -2.2%, UNH -1.4%.

    Other news: PMCS -9.7% (disclosed CFO announced his intention to resign), MMR -9.2% (updates activities at Davy Jones No. 1; flow test previously anticipated during the week of July 30 is now expected to be conducted during the month of August 2012), CAH -7.6% (Cardinal Health discloses that Express Scipts (ESRX) has decided not to renew its pharmaceutical distribution agreement with the co), SPF -5.6% (Standard Pacific announces proposed concurrent offering of $150 mln of Convertible Senior Notes due 2032 and 12.5 mln shares of common stock), KORS -4.8% and TIF -3.9% (following COH results), BUD -3.3% (ABV reported), IDIX -2.9% (announces restructuring of development and commercialization collaboration with Novartis Pharma AG ).
  • Gapping up
    In reaction to strong earnings/guidance: CRUS +21.3%, CIE +15.9%, RTEC +15.1% (light volume), CSIQ +13.6% (light volume), CRY +12.6% (thinly traded), KLIC +11.5%, ALLT +8.1% (ticking higher), HLF +7.7%, ACPW +7.3% (thinly traded), VLO +5.4%, ASTX +4%, (light volume), X +3.3%, YNDX +3.2%, (light volume), CMI +2.8%, DB +2.7%, VRTX +2.6% (announces positive results from viral kinetic study of the nucleotide analogue ALS-2200 in people with hepatitis C), PFE +1.4%, IPGP +0.7%, HTZ +0.6%.

    Select oil/gas related names showing strength: TOT +1.8% (upgraded to Neutral from Reduce at Nomura), E +1.5%, RIG +1%, RDS.A +0.2%.

    Other news: AMRS +12.4% (enhances strategic partnership with Total for renewable diesel and jet fuels), AH +9.9% (discloses settlement of Minnesota litigation), NOK +6% (still checking), PSTI +5.1% (Pluristem Therapeutics' PLX cells show efficacy in treating lung disease), LQDT +4.7% (still checking).

    Analyst comments: S +2% (Sprint upgraded to Overweight from Neutral at Atlantic Equities), FB +0.6% (Facebook upgraded to Mkt Perform from Underperform at Bernstein)
  • Bundesbank source says monetary policy should focus strictly on mandate of price stability; problems facing some states are fiscal, and states should use EFSF if necessary - CNBC

    Turg selle peale kerge müügisurve all.
  • May Case-Shiller 20-city Index -0.7% vs -1.8% Briefing.com consensus; Prior -1.9%
  • German finance ministry says no need to give ESM banking license, not holding talks, nor secret talks, on banking license.
  • USA juulikuu tarbijakindlustunde indeks oodatust parem:

    July Consumer Confidence 65.9 vs 61.0 Briefing.com consensus; Prior 62.7

Teemade nimekirja