LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 8. jaanuar

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Turgudel tõmmati eile veidi hinge pärast viimase aasta suurimat nädalast tõusu, kuid kasumivõtt ei kujunenud väga tõsiseks ning päeva lõpp tõi taas kerge ostuhuvi, mis näitab, et praeguste tasemete juures veel võimaliku korrektsiooni pärast ei muretseta. S&P 500 indeks sulgus -0,3% madalamal, Stoxx 600 kaotas -0,4% ning Aasia on täna hommikul võtnud eeskuju: Nikkei kaupleb -0,9% punases, Shanghai Composite -0,7%.

    Makro poolel uudiseid eile polnud, küll aga oli fookuses finantssektor. Baseli komitee tuli pankadele vastu ning otsustas lõdvendada likviidsuse kattekordajat, leevendades kartusi, et liiga kiiresti Basel III karmimatele nõuetele üleminek võib sundida pankasid keskenduma varade müügile, laenumahtude piiramisele, mis tähendaks omakorda negatiivset lööki vaevu jalgadel seisvatele arenenud riikide majandustele.

    Värskete reeglite kohaselt antakse pankadele aega täiendavad neli aastat (2015.a tuleb täita 60% nõudest ning täies mahus 2019.a), et viia enda äritegevus kooskõlla likviidsuse nõudega, mille kohaselt tuleb bilansis hoida piisavas mahus kõrgekvaliteedilisi likviidseid varasid, et stressi situatsioonis rahuldada klientide raha väljakandeid 30 päeva jooksul. Ühtlasi laiendati kõrgekvaliteediliste likviidsete varade definitsiooni, hõlmates nüüd lisaks valitsuse võlakirjadele ja deposiitidele keskpangas veel vähemalt BBB- reitinguga ettevõtete võlakirju, aktsiaid ning muid väärtpabereid.

    Ühendriikides lõpetas finantssektor aga suures osas kerges miinuses, kui kümme suurimat panka nõustusid majade sundmüükidega tekkinud süüdistuste rahuldamiseks maksma kokku 8,5 miljardit dollarit (5,2 miljardit dollarit hüpoteeklaenude abina ning 3,3 miljardit dollarit sularahana otse laenuvõtjatele). Lisaks sellele nõustus Bank of America täiendavalt maksma 11,6 miljardit dollarit Fannie Maele, matmaks maha halbade laenudega seotud juriidilist vaidlust.

    Tulles tänase päeva juurde, siis makro poolel võiks huvi pakkuda eurotsooni novembrikuu jaemüük ja töötuse määr, Saksamaa töötleva tööstuse novembri tellimused ning USAs novembri tarbijakrediidi muutus. Pärast USA turgude regulaarset kauplemisaega raporteerib Alcoa oma neljanda kvartali majandustulemused.

    11.00 Itaalia töötuse määr (november)
    12.00 Eurotsooni jaemüügi muutus (november)
    12.00 Eurotsooni töötuse määr (november)
    12.00 Eurotsooni tarbija kindlustunde indeks (detsember)
    13.00 Saksamaa tehaste tellimused (november)
    13.00 Portugali tööstustoodangu muutus (november)
    22.00 USA tarbijakrediidi muutus (november)

    USA indeksite futuurid kauplevad hetkel -0,2% punases, Euroopa on alustamas päeva nulli lähedal.
  • Jaapani uue peaministri soov tekitada majanduses kiiremat inflatsiooni paneb sealsed pensionifondid keerulisemasse seisu. Kõrgemate tootluste saavutamiseks ja inflatsiooni löömiseks ollakse väidetavalt valmis järgmise kahe aasta jooksul rohkem kui kahekordistama kulla osakaalu pensionifondide varades 1,1 miljardi dollarini, mis oleks siiski vaid 0,03% kogumahust. Bloomberg kirjutab pikemalt.
  • http://www.reuters.com/article/2013/01/08/us-sears-chiefexecutive-idUSBRE90703H20130108

    CEO lahkub, kuid Lampert võtab ise CEO rolli.

    Sears Holdings sees Q4 adjusted EPS $1.25-$2.00, consensus 86c
    Sees Q4 adjusted EBITDA $265M-$465M.


    Kompott, aga positiivne?


  • Saksamaa novembri import ja eksport jäid kuu baasil oodatust oluliselt nõrgemaks, kaubandusbilansi ja jooksevkoonto ülejäägid paranesid samas oktoobriga võrreldes, kuna import kahanes oodatust enam.
  • eKathimerini kirjutab, et Kreeka pankadel võib rekapitaliseerimiseks vaja minna arvatust suuremaid summasid, kuna halbade laenude seis on kujunenud prognoositust hullemaks. Link
  • Itaalia töötuse määr püsis novembris 11,1% peal, 0,1 protsendipunkti võrra madalam, kui oodati
  • YUM kinnitas eile EPS prognoose, kuid Hiina Pizza Hut ja KFC SSS langetati -4 pealt -6 peale. Esimese hooga müüakse tõenäoliselt suht sodiks. AH näidati -5%
    http://www.reuters.com/article/2013/01/08/yum-outlook-idUSL1E9C7BJ220130108?type=companyNews&feedType=RSS&feedName=companyNews&rpc=43
  • Eurotsooni tarbijakindlus püsib suhteliselt madalal tasemel, töötuse määr tegi uue rekordi nimbris @ 11,8%

    EZ Consumer Confidence (Dec F) at -26.5 vs. -26.6 previous estimate. Unemployment Rate (Nov) at 11.8% vs. 11.8% expected & 11.7% prior.
    EU November youth unemployment: 23.7%. Greece 57.6% Spain 56.5% Portugal 38.7% Italy 37.1% Ireland 29.7% France 27% UK 20.2% Germany 8.1%

  • Eurotsooni jaemüük novembris YoY -2,6% vs oodatud -2,1%
  • Kreeka (oranž) ja Portugali (valge) tarbija kindlustunde indeksid
  • AlariÜ
    YUM kinnitas eile EPS prognoose, kuid Hiina Pizza Hut ja KFC SSS langetati -4 pealt -6 peale. Esimese hooga müüakse tõenäoliselt suht sodiks. AH näidati -5%
    http://www.reuters.com/article/2013/01/08/yum-outlook-idUSL1E9C7BJ220130108?type=companyNews&feedType=RSS&feedName=companyNews&rpc=43


    YUM ja sodiks? Julgeks kahelda. Hiina nõrkus pole uus. Seda räägib ta ise, seda arvavad ka teised. Weak 1H, stronger 2H tees spüsib. Ei oska öelda, kas seda ostaks, aga müüma küll ei tormaks.
  • Seepärast ongi kirjas "esimese hooga". Endale tundub, et pigem lähenemine väga konservatiivne ja kõikidel eeldustel peaks nati bidi saama (kuna tõesti pole midagi uut), kui turg nüüd väga ära ei müüda.
  • Saksamaa tehaste tellimused kahanesid mullusega võrreldes (hooajaliselt korrigeerimata) -1,0%, mis oli oodatust veidi rohkem (-0,35%). Oktoobris YoY -2,5%, seega liikumine siiski paremuse suunas
  • Baird Cuts DECK to Neutral from Outperform
    Suures külma tuhinas on see üles ostetud ehk näeme mingit müüki.
    Ohh, PT $45 :)
  • Portugali tööstustoodang pärast väikest põrget taas allapoole tulemas, YoY tempo novembris -5,9% vs +0,4% oktoobris. Kipub peegeldama sarnast seisu Kreekas, kus vahepeal nagu andis lootust olukorra paranemiseks, ent viimased andmed löövad selle teesi jälle segamini.
  • No SHLD on huvitav
    AZO ja JOY ka orbiidil
  • Ymera, mis VR arvad

    http://www.streetinsider.com/Upgrades/Jefferies+Upgrades+Validus+Holdings+%28VR%29+to+Buy/7992867.html?si_client=st
  • krookus
    No SHLD on huvitav
    AZO ja JOY ka orbiidil


    AZO - on tavaliselt suicide. ja piiber läheb koppa tõstma, naljakas. siis võiks BA dg-d ka proovida :)
    Kindlustajate callid võib kohe maha visata, väga special cased töötavad vaid. Mingi init ja $42, ma oleks 10 kükki valmis tegema, kui see mingi imeasi oleks.
  • Monsantolt päris korralik beat ja tõstab guido in-line (majandusaasta lõppeb 2013. aug). Aktsia +2,5% eelturul

    Monsanto prelim $0.62 vs $0.36 Capital IQ Consensus Estimate; revs $2.94 bln vs $2.64 bln Capital IQ Consensus Estimate
    Monsanto raises FY13 EPS guidance to $4.30-4.40 vs $4.40 Capital IQ Consensus Estimate, up from $4.18-4.32

  • Ilmselt jõudis Eesti Valitsuse suurtellimus numbritesse, väljavaate osas oleks ettevaatlik.
  • Gapping up
    In reaction to strong earnings/guidance: USAT +10.6% (ticking higher), PERI +10.1%, SEED +7.1% (light volume), LNN +6.2% (ticking higher), TISI +5.6%, SHLD +4.8%, MON +3.2%, SIG +2.2% (light volume), HLS +0.7%.

    Select financial related names showing strength: IRE +4.4%, DB +2.2%, BCS +2.2%, UBS +1%.

    A few solar related names showing modest strength: STP +4.7%, SPWR +1.8%, YGE +1.1% (module shipment for full year 2012 expected to be more than 2.2 GW, above guidance of 2.1-2.2 GW).

    Other news: STSI +20.4% (reports positive initial results of ASAP Human Thyroid Health Study showing benefits in immune system support), URRE +5.1% ( expands and extends joint venture with Cameco), PPHM +4.9% (continued momentum), AXAS +2.7% (provided operational update: Cobra B 1H averaged 592 boepd), CCL +2.1% (still checking), MCP +1.8% (continued strength), POT +1.2% (up with MON), APPY +1.1% (Obtains CE Mark for APPY1 Appendicitis Test), IGT +0.8% (files preliminary proxy materials ).

    Analyst comments: TKC +1.3% (upgraded to Overweight at HSBC), MKSI +3.1% (MKS Instruments upgraded to Buy from Neutral at BofA/Merrill), CELG +1.7% (upgraded to Overweight from Neutral at Piper Jaffray), MGM +1.7% (upgraded to Outperform from Neutral at Credit Suisse), JOY +1.5% (upgraded to Overweight from Neutral at Piper Jaffray)
  • Gapping down
    In reaction to disappointing earnings/guidance: CY -5%, YUM -4.8%, PLXS -4.3%, KND -2.4%, AET -0.3%, (light volume).

    A few metals/mining stocks trading lower: GG -3.2% (Goldcorp increases annual dividend by 11%), BHP -1.1%, BBL -1%, MT 1.4%, RIO -0.9%.

    Other news: CLMT -4.7% (announces public offering of common units), INN -2.6% (launches public offering of 13 mln shares of common stock), BBG -2.4% (Chrmn/CEO steps down, appoints Scot Woodall as interim CEO), SLRC -2.2% (commences public offering of common stock), CAG -1.6% ( prices 8,067,227 shares of its common stock at a price of $29.75 per share), TLLP -1% (announces public offering of 8.5 mln common units ), CHK -0.4% (discloses changes to compensation policy).

    Analyst comments: HITT -4.5% (downgraded to Sell from Neutral at Goldman), DECK -3.3% (downgraded to Neutral at Baird), FIO -3.3% (downgraded to Market Perform from Outperform at William Blair), BA -1.8% ( downgraded to Hold from Buy at BB&T Capital Mkts ), AZO -1.7% (downgraded to Underweight from Equal Weight at Morgan Stanley), GNW -1.4% (downgraded to Underperform from Neutral at Credit Suisse), EMC -1.4% (downgraded to Market Perform from Outperform at William Blair), TS -0.9% (downgraded to Equal Weight from Overweight at Barclays), ITW -0.4% (downgraded to Underweight from Neutral at JP Morgan)
  • Endale meeldib MGM. Ilmselt ei ole callis endas suurt midagi erilist. Aga CSFB on sektoris sellise negatiivsema vaatega tegelane olnud. Tema buy ehk seal võib-olla huvitavam.
    I see $13.3-$13.5. Ilmselt eksin :)
  • Las Vegas Sands tgt raised to $59 at Stifel on stronger Macau expectations (50.88)
    Stifel Nicolaus raises their LVS tgt to $59 from $53. While they feel comfortable with their growth (+11-13% for 2013) projections and expectations for Macau, they are going to raise their 2013/2014 EPS ests for LVS based on slightly stronger VIP volumes than we were previously expecting. They continue to believe it remains the best way to play the continued growth in the Macau gaming market; given the fact they believe Macau growth will be dominated by mass play over the next couple of years, LVS remains their preferred play. They don't see a need to raise their EPS ests on either WYNN (Hold) or MGM (Buy) at this point.

    Abiks?
  • Hommikust saati on ringi liikunud kuulujutt ning nüüd suuremat tähelepanu saamas, et Prantsusmaa on saanud S&P poolt reitingu langetamise etteteate.
  • Täna CNBC eetris olnud Marc Faber nentis, et on 2013.a aktsiate suhtes pessimistlik, kuna tunneb ennast majandusliku väljavaate pärast ebamugavalt. Seejuures tõdes, et keskpankade ja valitsuste sekkumiste tõttu on prognoosimine muidugi väga keeruliseks muutunud. Link
  • MARKET RUMOURS OF FRENCH SOVEREIGN DOWNGRADE ARE "ERRONEOUS" - SENIOR FRENCH OFFICIAL
  • ymeramees
    krookus
    No SHLD on huvitav
    AZO ja JOY ka orbiidil


    AZO - on tavaliselt suicide. ja piiber läheb koppa tõstma, naljakas. siis võiks BA dg-d ka proovida :)
    Kindlustajate callid võib kohe maha visata, väga special cased töötavad vaid. Mingi init ja $42, ma oleks 10 kükki valmis tegema, kui see mingi imeasi oleks.



    Kahtlustaks ühte ,või siis ainult poolt kükki
  • Mille pealt? Et see Barci VR init buy oli äge või?
  • Äge ei olnud selle pärast ainult 1 või pool:)
    ja see oli ka
    Jefferies upgraded Validus Holdings (NYSE: VR) from Hold to Buy with a price target of $72.00 (from $66.00).

    Ise ma ei teinud seda
  • Veidi kohalikku infot ka Twitteri vahendusel:
    ---
    Moody's Ratings News ‏@MoodysRatings
    Moody's changes outlook on Eesti Energia's Baa1/P-2 ratings to negative http://bit.ly/WJaHSW
  • Charlie Casparino ->Chatter surfacing that Herbalife bull Robert Chapman will provide "big news" on HLF today or early tomorrow

    Chapman oli long vs Ackman short .
  • Netflix: Hearing Piper cautious on NFLX; says Q4 ComScore data was weak

    Piper NFLX kohta negatiivsete kommentaaridega väljas
  • November Consumer Credit +$16 bln vs +$10.6 bln Briefing.com consensus

    Kogu kasv taas auto ja õppelaenude arvelt, kui non-revolving credit kasvas novembris annualiseeritult +9,6% ja tavaline krediitkaardi võlg +1,1% ehk muutus absoluutnumbrites mõlemas kategoorias vastavalt 182,7mld USD ja 9,8mld USD.
  • USA tarbijakrediidi muutus visuaalselt ZeroHedge'i vahendusel - punane on non-revolving (suuresti auto- ja õppelaenud) ning sinine revolving (krediitkaardid).
  • Apollo Group prelim $1.22 vs $0.90 Capital IQ Consensus Estimate; revs $1.06 bln vs $1.03 bln Capital IQ Consensus Estimate

    Koolitaja APOL üllatamas oodatust paremate tulemustega, järelkauplemisel aktsia 4% plusspoolel.
  • AA Alcoa prelim $0.06 vs $0.06 Capital IQ Consensus Estimate; revs $5.83 bln vs $5.61 bln Capital IQ Consensus Estimate
    In 2013, Alcoa sees global aluminum demand growth of 7 percent, up from 6 percent in 2012 and ahead of the 6.5 percent rate required to meet the Company’s forecast of a doubling in global aluminum demand between 2010 and 2020
  • Seagate'lt positiivne käibehoiatus, tulemused 29. jaanuaril

    Seagate Tech sees Q2 rev at least $3.6 bln vs $3.52 bln Capital IQ Consensus Estimate; griss margin more than 27%
  • Sellised olid Alcoa lõppenud kvartali ootused 20 päeva ja aasta tagasi. Aktsia kaupleb aastatagusega võrreldes sisuliselt samal tasemel

    Alcoa's Q4 consensus earnings estimate as of 20 days ago was 8 cents, a year ago it was 31 cents
  • Erko Rebane
    Seagate'lt positiivne käibehoiatus, tulemused 29. jaanuaril

    Seagate Tech sees Q2 rev at least $3.6 bln vs $3.52 bln Capital IQ Consensus Estimate; griss margin more than 27%


    "our long-term margin range 27% to 32%" alumine ots pole just super, eelmine Q oli 29%
  • JP76
    Erko Rebane
    Seagate'lt positiivne käibehoiatus, tulemused 29. jaanuaril

    Seagate Tech sees Q2 rev at least $3.6 bln vs $3.52 bln Capital IQ Consensus Estimate; griss margin more than 27%


    "our long-term margin range 27% to 32%" alumine ots pole just super, eelmine Q oli 29%


    See more than 27% võib siiski olla oluliselt rohkem kui keegi turul panustamas on, pealegisee pricing jms nõrkust taoti siin eelmise aasta lõpus enne ja peale sööki
  • See pricing nõrkus oligi väga imelik jutt, kui traceda USA kõige suurema ja agressiivsema online keti www.newegg.com hindasid, siis pole seda nõrkust kuskilt näha. Ei STX, WDC poolt.

    http://camelegg.com/product/N82E16822148840

    Kuigi minu arust on tegemist alahinnatud sektoriga, ei julge ma langevat grossmarginit osta.

Teemade nimekirja