LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 13. juuni

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Oodatust nõrgem USA makro, kuid peamiselt mure Iraagis kasvava pinge ning sealse naftapakkumise pärast viisid USA sessioonil S&P 500 indeksi -0,7% madalamale. WTI barreli hind kerkis 2% 106,5 dollarile, raputades eriti tugevalt lennutööstust, mis on juba eelnevalt Lufthansa kasumihoiatuse tõttu pihta saanud. Järelkauplemise toetas sentimenti Intel, kes tõstis teise kvartali ja kogu majandusaasta prognoose tänu oodatust tugevamale arvutite nõudlusele ettevõtete seas. Euroopas sulgus Stoxx 600 ilma suurema muutuseta, kuid futuurid viitavad täna hommikul sellele, et börside avanedes võetakse siingi Wall Streetile järele.

    Euroopas aitas investorite kindlustunnet üleval hoida eurotsooni tööstustoodang, mis kasvas aprillis mullusega võrreldes 1,4%, rohkem kui analüütikute prognoositud 0,9%. Ühendriikides seevastu valmistas mai jaemüük kerge pettumuse, kasvades koos autodega kuu baasil 0,3% (prognoositi 0,6%) ning ilma autodeta 0,1% (oodati 0,4%) aga mõlemal juhul revideeriti baasnäitajat ülespoole. Möödunud nädala töötu abiraha taotlused tõusid nelja tuhande võrra 317 tuhandele vs oodatud 310 tuhat.

    USA turgude sulgudes ütles Inglise keskpanga president Mark Carney, et nende hinnangul pole hetkel märke, et majanduskasv võiks teisel poolaastal aeglustuma hakata, mistõttu võib keskpank alustada intressimäära tõstmist varem kui turud seda hetkel arvavad. Briti nael tugevnes kommentaari peale dollari suhtes 0,8% 1,6929 dollarile, jõudes ca viie aasta tippu.

    Aasia börsidel kaubeldi öösel valdavalt positiivsel territooriumil, kui Hiina börse toetas investorite kasvanud enesekindlus, et valitsuse ja keskpanga astutud sammud aitavad garanteerida eesmärgiks seatud 7,5% SKP kasvu pärast seda, kui maikuu laenustatistika näitas oodatust suuremad krediidivoolu majandusse. Jaapanis otsustas keskpank jätkata senist agressiivset rahapoliitikat ega näinud vajadust rahabaasi seniste kavatsustega võrreldes veelgi suurendada. Vaatamata müügimaksu tõstmisele on majandus jätkamas keskpanga sõnul kasvu mõõdukas tempos.

    Täna on laual pigem teise järgu majandusnäitajad, kui Euroopas avaldatakse maikuu inflatsiooni lõplikud näitajad ning USAs selgub Michigani ülikooli tarbijate kindlustunde juunikuu indeks.

    09.00 Saksamaa inflatsioon (mai lõplik)
    09.00 Soome SKP indikaator (aprill)
    10.00 Hispaania inflatsioon (mai lõplik)
    11.00 Itaalia inflatsioon (mai lõplik)
    11.30 Itaalia valitsuse võlakoorem (aprill)
    12.00 Eurotsooni kaubandusbilanss (aprill)
    15.30 USA tootjahinnaindeks (mai)
    16.55 USA Michigani ülikooli tarbijate kindlustunde indeks (juuni esialgne)

    USA indeksite futuurid kauplevad hetkel 0,1% kõrgemal.

  • Hetk tagasi avaldatud Hiina maikuu jaemüük tugevam kui oodati, tööstustoodang aga ootuspärane
  • Kohvi ja kohvimasinate tootja, Keurig Green Mountain, aktsia osteti eile +4,1% kõrgemale (@ $120,75), kuna ettevõte teatas, et on pühendunud aktsionäridele tagastatava kapitali suurendamisele. Lisaks teatas ettevõte, et alustab koostööd Subwayga, et hakata nende võileivarestoranides kohvi müüma.
  • Reitingute ja hinnasihi muudatused Euroopas:

    MQ Raised to Buy vs Neutral at Swedbank
    Concordia Maritime AB Rated New Buy at Swedbank, PT Sek25 (Close 15.0)
    Moncler Raised to Neutral vs Underweight at HSBC; PT 12,6 to 14,0 (Close 12,25)
    Cucinelli EPS Growth Uninspiring vs Peers, Credit Suisse Says; Rated new underperform with PT EU15 (Close 18,0)
    • Economic returns likely to remain well below all mono-brand peers (16% ROIC vs 34% mono-brand avg and 44% for Hermes in 2014), Credit Suisse says.
    Investec Rated New Neutral at HSBC, PT 570p (Close 533,5)
    Baloise Rated New Hold at Kepler Cheuvreux; PT Chf115 (Close 105,5)
    Adocia Rated New Buy at Kepler Cheuvreux; PT Eu25 (Close 15,98)
    Nexans Raised to Neutral vs Sell at Goldman; PT 25,1 to 41,0 (Close 42,19)
    Geberit Raised to Buy vs Sell at Goldman; Pt 223 to 365 (Close 304,0)
    FLSmidth Raised to Neutral vs Sell at Goldman; Pt 310 (Close 304,1)
    Wartsila Exits Conviction Sell List at Goldman; Still Sell; PT 25 to 36 (Close 40,11)
    Legrand Removed From Conviction Buy List at Goldman; Still Buy; PT 50 to 58 (Close 45,42)
    Kone Removed From Conviction Sell List at Goldman; Still Sell; PT 28 (Close 30,77)
    Schneider Electric Added to Conviction Buy List at Goldman; PT 71 to 99 (Close 69,52)
    Loomis Cut to Sell vs Buy at UBS
    Dufry Raised to Neutral vs Underweight at JPMorgan; Pt 141 to 166 (Close 156,1)
    Ipsen Cut to Neutral vs Overweight at JPMorgan; Pt 38 to 36 (Close 34,75)
    Spectris Rated New Overweight at Morgan Stanley; PT 2,680p (Close 2374)
    • What is Spectris? A market leader in instrumentation, industrial control and testing applications. Spectris makes sophisticated equipment that is sold to multiple manufacturing and process industries. Spectris is high margin (FY14 EBIT 18.3%) and high return (FY14 RoCE 17.0%). Bottom-line : we see this as a high-end, specialised business in UK engineers – but one providing leverage to a short-cycle demand pick-up. The valuation premium has contracted due to the 2012-13 slowdown – but we think that recovering growth will change this.
    Asos Cut to Underweight vs Equalweight at Morgan Stanley; PT 4000p to 2500p (Close 3079)
    • Our caution on ASOS for much of the last year was based on the very high valuation ascribed to its shares. While we upgraded the stock recently, last week’s profit warning left us concerned that longer-term growth prospects may be more moest than we previously assumed. We move back to Underweight.
  • Soome majandus näitas teise kvartali alguses juba lootustandavamat märki, kui SKP indikaatori kohaselt kasvas majandus aprillis mullusega võrreldes 1,2%, seega üle mitme aasta jälle korralikult plussis.
  • Boeingule järjekorne mahukas tellimus

    CHINA EASTERN TO BUY 80 B737 AIRPLANES FROM BOEING IN A DEAL WORTH $7.4B
    CHINA EASTERN SAYS PLANES WILL BE DELIVERED FROM 2016 TO 2020
  • Järgmine suurtehing:

    Priceline will acquire OPEN for $103/share (Close 70,4)
  • Groupon, Yelp Surge After Priceline Buys OpenTable
  • Tänased analüüsimajade reitingumuutused ja kommentaarid USA ettevõtete kohta:

    Campus Crest Communities (CCG) downgraded to Underperform from Neutral at BofA/Merrill
    Ball Corporation (BLL) downgraded to Neutral from Buy at BofA/Merril
    Marvell Technology Group Ltd (MRVL) downgraded to Neutral from Positive at Susquehanna
    Brady Corp. (BRC) upgraded to Buy from Underperform at BofA/Merrill
    Fusion-io, Inc. (FIO) initiated with a Buy at ROTH Capital
    Nimble Storage (NMBL) upgraded to Strong Buy at Raymond James
    MannKind Corp (MNKD) initiated with Outperform and $16 tgt at RBC Capital Mkts
    Penn Virginia Corporation (VA) upgraded to Buy from Hold at Stifel
    Stericycle (SRCL) upgraded to Outperform at Robert W. Baird
    Cheetah Mobile (CMCM) initiated with Outperform at OPCO
    Education Realty Trust (EDR) upgraded to Buy from Neutral at BofA/Merrill

Teemade nimekirja