Börsipäev 7. aprill
Log in or create an account to leave a comment
-
USA märtsikuu tööjõuraporti järel viitasid futuurid küll võrdlemisi negatiivsele päeva algusele (S&P 500 futuur kauples -0,7% madalamal), kuid turu avanedes sentiment pöördus võrdlemisi kiiresti ning sessiooni lõpetas S&P 500 juba 0,66% plussis. Euroopas olid aktsiaturud pühade tõttu suures osas suletud.
Energiasektor näitas suurimat tõusu tänu naftahinna kallinemisele (WTI +6,1% ja Brent 5,8%), mida ühest küljest tingis nädalavahetuse uudis, et Saudi Araabia tõstis teist kuud järjest Aasiasse müüdava nafta hinda ning teisest küljest kahanesid USA peamises naftahoidlas (Cushing, Oklahoma) toornafta varud 3. aprillil lõppenud nädalal 300 tuhande barreli võrra. See võiks viidata suuremale nõudlusele, kuid samas leevendab ka muret, et ülepakkumise tõttu võivad hoidlad ühel hetkel täis saada.
Austraalia keskpank otsustas jätta intressimäära ootuspäraselt 2,25% peale, kuid pressiteate kohaselt jääb uks lahti madalamatele määradele. Analüütikud leiavad, et keskpank kavatseb juba järgmisel istungil jätkata kärpimist, et pehmendada toorainesektori negatiivset mõju majandusele.
Liikudes tänase päeva juurde, siis peamise tähelepanu all saavad olema Euroopa riikide teenindussektori märtsikuu aktiivsusnäitajad. Ühendriikides avaldatakse JOLTS tööturu küsitlus, mis näitab seda, kui palju oli märtsis täitmata töökohti, millised olid palkamise ja töölt lahkumise määrad.
09.30 Rootsi teenindussektori PMI (märts)
10.15 Hispaania teenindussektori PMI (märts)
10.30 Rootsi tööstustoodang ja tellimused (veebruar)
10.45 Itaalia teenindussektori PMI (märts)
10.50 Prantsusmaa teenindussektori PMI (märtsi lõplik)
10.55 Saksamaa teenindussektori PMI (märtsi lõplik)
11.00 Eurotsooni teenindussektori PMI (märtsi lõplik)
11.30 Suurbritannia teenindussektori PMI (märts)
17.00 USA JOLTS tööturu küsitlus (veebruar)
22.00 USA tarbijatele väljastatud krediidi muutus (veebruar) -
Pärast seda kui UPSi plaan osta TNT Express 9,5 euro eest per aktsia mõni aasta tagasi regulatiivorganite otsuse tõttu lagunes, on nüüd oma pakkumise lauale pannud FedEx
FEDEX AGREES TO BUY TNT EXPRESS FOR EU8 PER SHARE
FEDEX OFFER REPRESENTS PREMIUM OF 33% OVER APRIL 2 CLOSING
FEDEX TRANSACTION IMPLIED TNT EXPRESS VALUE OF EU4.4B
FEDEX TO FINANCE OFFER FROM CASH, EXISTING AND NEW DEBT
FEDEX, TNT EXPRESS SEE ANTI-TRUST CONCERNS CAN BE ADDRESSED
FEDEX, TNT EXPRESS SEE OFFER TO CLOSE IN 1H OF '16 CALENDAR YR -
Huvi Euroopa aktsiate vastu on tõstnud oluliselt Euronexti tehingute käibemahtu
The March 2015 average daily transaction value on the Euronext cash order book stood at €9,119 million (+31% compared with March 2014). Overall the first quarter average daily transaction value reached €8,679 million (+29% compared to Q1 2014). On Friday 20 March we reached the highest transaction value since May 2010 at €17,169 million on equities. -
27. märtsil lõppenud nädalal avati Hiinas A-aktsiate ostmiseks/müümiseks 1,668 miljonit uut väärtpaberikontot vs 1,1138 mln 20. märtsil lõppenud nädalal. 3. aprilli seisuga oli margin debt 1,55 triljonit jüaani, mis on uus rekord (1,46 triljonit jüaani nädal varem)
Hiinas avatud uute väärtpaberikontode arv (tuhandetes)
Bloombergi graafiku järgi on näha, milline on uute investorite haridustase võrreldes varasemaga -
Esialgsetel andmetel vähenes Samsung Electronicsi (-0,4% @ 1464000 KRW) ärikasum 2015. aasta esimeses kvartalis 30,5% võrreldes aastatagusega ehk 5,9 triljoni vonnini (4,9 mld eurot). Ent tulemus ületas konsensuse 5,5 triljoni vonni suurust ootust. Oodatust parema kasumi aitas saavutada see, et nutitelefonide üksuse nõrkuse varjutas nõudluse kasv kiipide ning ekraanide järele. Samsungi käive vähenes samal ajal 12% Y/Y ehk 47 triljoni vonnini (39 mld eurot), jäädes alla konsensuse 50,1 triljoni vonni suurusele ootusele. Viimase 12-kuu jooksul on Samsungi aktsia kallinenud 6,4% kohalikus valuutas.
-
Arvestades seda kui palju on viimastel aastatel USA lumetorme nõrgas makros süüdistatud, otsustasid BofAMLi analüütikud luua ekstreemse talve ilmaindeksi, mis hõlmab osariikide temperatuure, sademeid ja lumetorme. Selle põhjal on näha, et mullune talv oli USAs üks viiest kõige hullemast talveperioodist alates 1960.a ning tänavune talv (graafikul 2014) mahub kümne kõige keerulisema talveperioodi sekka.
Kuna USAs jälgitakse rohkem QoQ SKP näitajat, tähendab nõrk esimene kvartal, et Q2 saab tõenäoliselt olema palju tugevam
In extreme winter years, 2Q GDP growth nearly always exceeds 1Q and five out of the last seven times has at least rebounded to 4Q levels. This means 2Q GDP growth is at the very least likely to have a 2 handle.
-
Hispaania teenindussektori aktiivsus paranes märtsis 56,2 punkti pealt 57,3 punktini (kõrgeim alates 2014.a augustist). Uute tellimuste indeks tegi võimsa tõusu 57,3 punkti pealt 59,9 punktile (kõrgeim alates 2000.a juulist), mis tähendab ettevõtel on vaja täiendavaid töökäsi ja see peaks aitama omakorda leevendada ca 24% tööpuudust.
-
Eilset turgu aitas ilmselt toetada ka New York FEDi presidendi William Dudley sõnavõtt, millest sai mõned nopped postitatud ka eilsesse börsipäeva. Tema kõnest leiab ühtlasi viite, kui palju võiks dollar USA majandust mõjutada:
Another significant shock is the nearly 15 percent appreciation of the exchange value of the dollar since mid-2014. Such an appreciation makes U.S. exports more expensive and imports more competitive. My staff’s analysis concludes that an appreciation of this magnitude would, all else equal, reduce real GDP growth by about 0.6 percentage point over this year. -
Rootsi teenindussektori PMI viitas märtsis tõusnud aktiivsusele, kui indeks kerkis 56,7 punkti pealt 57,2 punktile.
-
Itaalia teenindussektori aktiivsus tõusis märtsis 1,6 punkti 51,6 punkti peale (oodati 51,0), mis on kõrgeim näitaja alates 2014.a novembrist. Uute tellimuste indeksis oli samuti tugev põrge: 49,6 punkti pealt 53,1 punktile (kõrgeim alates 2014.a juulist)
-
Euroopa aktsiaturud kauplevad pärast püha korralikus plussis (Stoxx 600 +1,1%) eesotsas energiasektoriga. Suuremad liikujad Stoxx 600 indeksis:
-
Prantsusmaa teenindussektori märtsi PMI korrigeeriti 0,4 punkti madamalaks 52,4 punkti peale (veebruaris 53,4), Saksamaa näitaja liikus aga 0,1 punkti üles 55,4 punkti peale (veebruaris 54,7). Kogu eurotsooni teenindussektori PMI korrigeeriti 0,1 punkti allapoole 54,2 punkti peale (veebruaris 53,7), mis märgib kõrgeimat taset alates eelmise aasta suvest.
-
Suurbritannia teenindussektori PMI üle ootuste
U.K. MARCH SERVICES PMI 58.9 VS 56.7 IN FEB.; EST. 57 -
Gapping up
In reaction to strong earnings/guidance: HOFT +6.8%, GBX +5.6%, MY +4.8%, ISCA +2.9%, .
M&A news: INFA +5.2% (confirms agreement to be acquired by the Permira Funds and Canada Pension Plan Investment Board; transaction valued at approx $5.3 billion or $48.75 per share), FDX +4.5% (FedEx and TNT Express (TNTEY) agree on recommended all-cash public offer for all TNT Express shares for $4.8 billion), .
Select oil/gas related names showing strength: SSL +3.6%, STO +1.6%, BP +1.2%, RDS.A +1.1%, SDRL +0.8%
Other news: VBIV +20% (announced collaboration with Sanofi Pasteur (SNY) to to apply VBI's Lipid Particle Vaccine formulation technology to further the development of Sanofi Pasteur vaccine candidate), ONVO +13.5% (disclosed it entered into a research collaboration agreement with L'Oreal (LRLCY) USA products), BLDP +10.2% (announced that the world's first hydrogen fuel cell powered fixed rail electric tram was successfully demonstrated; production and testing facility of CSR Qingdao Sifang Company), CLVS +8.9% (received breakthrough therapy designation for Rucaparib for monotherapy treatment of advanced ovarian cancer in patients with BRCA-mutated tumors), OCN +8% (co disclosed it amended its agreement with Home Loan Servicing Solutions (HLSS); New Residential Investment (NRZ) agreed to a multi-year extension of the servicing contracts with OCN), LSG +7.9% (announces record quarterly production in the first quarter of 2015), ARNA +7.8% (Arena Pharm and Eisai (ESALY) receives additional patent for Belviq), QEPM +7.2% (to be acquired in full by Tesoro Logistics LP (TLLP); consideration is valued at $17.09 per QEPM common unit), CYTX +5.3% (announces the European Commission has designated Cytori's ECCS-50 cellular therapeutic as an orphan medicinal product for the treatment of scleroderma), AXTA +3.5% (announces that an affiliate of Berkshire Hathaway (BRK.B) has entered into a definitive stock purchase agreement with certain affiliates of The Carlyle Group (CG) for the purchase of a total of 20 mln of Axalta's common stock at $28.00 per share), SHPG +2.7% (announces clear regulatory path forward for SHP465, an investigational treatment for adults with ADHD), CLDX +0.9% (announced that data from the Phase 2 EMERGE study of glembatumumab vedotin in metastatic breast cancer have been published in the Journal of Clinical Oncology)
Analyst comments: BIND +10.2% (initiated with an Outperform at Oppenheimer), CLDN +4.6% (initiated with a Buy at H.C. Wainwright), RYAAY +4% (upgraded to Overweight from Neutral at JP Morgan; also reported Mar traffic stats), SPLK +3.8% (upgraded to Overweight from Neutral at Piper Jaffray ), PAY +2.5% (upgraded to Buy from Hold at Stifel), DWRE +2.2% (added to Conviction Buy List at Goldman), CCL +1.1% (upgraded to Outperform from Market Perform at Wells Fargo ), TOT +1.1% ( upgraded to Outperform from Sector Perform at RBC Capital Mkts), JPM +0.8% (upgraded to Outperform from Mkt Perform at Bernstein), RL +0.7% (upgraded to Buy from Outperform at Credit Agricole)
Gapping down
In reaction to disappointing earnings/guidance: SHLM -2.9%, ABGB -2.8%, AZZ -2.1%
Select metals/mining stocks trading lower: AG -3.5%, SSRI -2.8%, GFI -1.6%, ABX -1.3%
Other news: OCUL -33.3% (reported topline clinical data for its second Phase 3 clinical trial evaluating OTX-DP), HELI -12.8% announced tender offer to purchase up to $80 mln of its outstanding 9.375% senior notes due 2021), MX -8.3% (announced it received an expected notice of noncompliance with NYSE continued listing requirements due to failure to file Form 10-K), GEL -5.9% (announces pricing of 4 mln unit public offering at $44.42/unit), VLTC -5% (modest pullback after yday's advance), FCH -4% (announced that it is commencing a public offering of 14.5 mln shares of its common stock; reported Q1 RevPAR grew 13.1% yoy to $132.9), WBAI -3.6% (issued clarifiaction on announcement regarding online lottery sales in China; believes approval to provide online lottery sales in China is valid and has not been revoked or amended), DYAX -2.8% (announced proposed 7 mln share public offering of common stock), NBG -2.3% (cont uncertainty surrounding Greece), NRZ -2.1% (announced public offering of 40 mln shares of common stock; ~28.3 mln shares being offered by Home Loan Servicing Solutions (HLSS), remainder being sold by the company), GM -2.1% (Government of Canada announced the divestiture of its remaining shares in GM), HPP -1.6% (announces the pricing of an underwritten public offering of 5.25 mln shares of its common stock by selling stockholders), VIAB -1.6% (details strategic realignment), CERU -1.5% (priced its underwritten public offering of 5.84 mln shares of its common stock at a public offering price of $6.00 per share)
Analyst comments: UBNT -2.9% (downgraded to Underperform at BofA/Merrill), AXP -1.3% (downgraded to Underperform from Perform at Oppenheimer), TM -0.9% (downgraded to Neutral from Buy at UBS)
Allikas: Briefing.com -
Minneapolis FEDi presidendi arvates peaks keskpank lükkama intressimäära tõstmist edasi 2016.a teise poolde. Viimane pole FOMC hääletav liige.
KOCHERLAKOTA SAYS IT WOULD BE A MISTAKE TO RAISE RATES IN 2015
KOCHERLAKOTA SAYS FED SHOULD DEFER RATE LIFTOFF UNTIL 2H 2016
KOCHERLAKOTA: FED SHOULD END RATE RISES AT AROUND 2% BY END-'17
KOCHERLAKOTA SAYS FED SHOULD BE `EXTRAORDINARILY PATIENT'
KOCHERLAKOTA SEES LITTLE EVIDENCE OF FINANCIAL STABILITY RISKS
KOCHERLAKOTA: FED COULD BUY ASSETS AGAIN IF ECONOMY FALTERED
