LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 30. juuni

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • Aktsiaturud kannatasid eile müügisurve all nii Aasias, Euroopas kui ka Ühendriikides ning põhjust pole pärast nädalavahetuse sündmusi raske otsida. Euroopas sulgus Stoxx 600 indeks pankade eestvedamisel -2,7% madalamal, andes sellega ära eelmise nädala tõusu ning Ühendriikides tähendas S&P 500 -2,1% langus seda, et indeks on aasta alguse tasemega võrreldes kergesse miinusesse jäänud (-0,06%). Ka euro kaotas dollari suhtes esimese hooga väärtust ligi -2%, kuid pööras selle sessiooni lõpuks 0,6% tõusuks, sulgudes 1,1236 dollari tasemel, kui ühe toetava tegurina võis mõjuda Šveitsi keskpanga otsus sekkuda valuutaturule, et nõrgestada euro ja Šveitsi frangi vahetuskurssi.

    Kreeka osas suuri arenguid eile ei toimunud. Kohaliku ajalehe Kathimerini kohaselt olevat Kreeka peaminister Alexis Tsipras lükanud tagasi Euroopa Komisjoni presidendi Jean-Claude Junckeri viimase minuti pakkumise, milles soovitas referendumi kampaanias vahetada poolt ning paluda rahval hääletada „jah“ ning jätkata seejärel kreeditoridega läbirääkimisi. Eraldiseisvalt ütles Tsipras televisioonis esinedes, et kui rahvas hääletab pühapäeval finantsabi ja sellega kaasaskäivate tingimuste poolt, laseb ta parlamendil programmi heaks kiita ning astub peaministri kohalt tagasi. Vastuhääl aga annaks tema sõnul Kreeka valitsusele läbirääkimistel tugevama positsiooni. Kreeka rahandusministri Yanis Varoufakise sõnul pole Euroopa Liidul alust Kreeka väljaviskamiseks ning vajadusel pöördutakse enda õiguste kaitseks Euroopa Kohtu poole.

    Majandusuudisest avaldati USA majade maikuu pooleliolevad müügitehingud, mis näitasid madalamaks revideeritud baasi pealt 0,9% kasvu võrreldes aprilliga, jäädes sellega marginaalselt alla analüütikute 1,0% ootusele. Aastatagusega võrreldes oli hooajaliselt korrigeeritud indeks kõrgem üle 10% ning märkis parimat taset üheksa aasta jooksul. Dallase piirkonna töötleva tööstuse aktiivsusindeks jäi juunis endiselt negatiivsele territooriumile, kuid osutus maikuu -20,8 punktist siiski paremaks (-7,0 punkti vs oodatud -16,0 punkt), mis on kõrgeim alates jaanuarist.

    Kreeka püsib investorite fookuses eelkõige seetõttu, et täna peaks viimase valitsus tasuma IMFile 1,6 miljardit euro suuruse võla, kuid on juba eelnevalt tõdenud ei kavatse seda teha, millega kaotab juurdepääsu täiendavatele IMFi ressurssidele. IMF nimetaks maksmata summat maksuvõlaks, kuid põhimõtteliselt on see võrdsustatav maksejõuetusega. Majandusnäitajatest avaldatakse Saksamaa ja Prantsusmaa maikuu tarbimisstatistika ning Saksamaa juunikuu tööturu näitajad. Suuremat huvi võiks köita eurotsooni juuni esmane inflatsioon, mis peaks analüütikute kohaselt toitu ja energiat arvestamata aeglustuma 0,1pp võrra 0,8%ni. Ühendriikides selguvad Chicago töötleva tööstuse juuni PMI ning tarbijate kindlustunde indeks.

    09.00 Saksamaa jaemüük (mai)
    09.45 Prantsusmaa tarbijate kulutused (mai)
    10.55 Saksamaa töötute arvu muutus ja töötuse määr (juuni)
    11.00 Itaalia töötuse määr (mai)
    11.30 Suurbritannia esimese kvartali lõplik SKP
    12.00 Itaalia inflatsioon (juuni)
    12.00 Eurotsooni töötuse määr (mai)
    12.00 Eurotsooni inflatsioon (juuni esialgne näit)
    15.30 Kanada SKP (aprill)
    16.00 USA Case-Shilleri majade hinnaindeks (aprill)
    16.45 USA Chicago töötleva tööstuse PMI (juuni)
    17.00 USA tarbijate kindlustunde indeks (juuni)

    USA indeksite futuurid kauplevad hetkel 0,25% plussis, Saksamaa ja Prantsusmaa aktsiaturud on avanemas 0,6% kaotusega.
  • Saksamaa maikuu jaemüük kasvas aprilli baasil oodatud 0,0% asemel 0,5%, kuigi aprilli muutus revideeriti veidi tagasihoidlikumaks (1,7% pealt 1,3% peale). Aastatagusega võrreldes langes hooajaliselt korrigeerimata jaemüük -0,4% vs oodatud +2,8%.
  • Suurbritannia tarbijate kindlustunne on juunis valimistejärgselt hüppeliselt kasvanud, kerkides indeksi näol kuue punkti võrra 7 punkti peale (oodati 2 punkti), mis pole nõnda kõrge olnud alates 2000.a jaanuarist. ning võiks tähendada tulevikus ka tugevamat tarbimist.
  • Prantsusmaa tarbijate kulutused kasvasid mais MoM 0,1% vs oodatud -0,2% (aprilli muutus revideeriti 2,0% pealt 1,9% peale). Aastatagusega võrreldes kasvas tarbimine 1,8% vs oodatud 1,5%.
  • Päeva esimeses pooles täiendavad -5% langenud Shanghai Composite indeks lõpetas sessiooni hoopis suurima tõusuga alates 2009.a (5,5%). Ei tea kas sellega suudetakse trendi tagasi murda
  • Saksamaa töötute arv kahanes juunis oodatud viie tuhande asemel ühe tuhande võrra ning töötuse määr püsis muutumatuna 6,4% peal
  • Itaalia töötuse määr püis mais muutumatuna 12,4% peal, 0,1pp võrra kõrgem kui oodati. Töötus noorte seas püsis 41,5% peal
  • Suurbritannia esimese kvartali SKP kasv revideeriti veidi kõrgemaks

    UK GDP (QoQ) Q1 F: 0.40% (est 0.40%; prev 0.30%)
    UK GDP (YoY) Q1 F: 2.90% (est 2.50%; prev 2.40%)


  • Stoxx 600 on osa tänasest kaotusest tagasi võitnud, kuna levivad kuulujutud, et Alexis Tsipras võib siiski Juckeri pakkumist kaaluda. Stoxx 600 suuremad liikujad

  • Volatiilsemaid komponente arvestamata aeglustus eurotsooni inflatsioon juunis ootuspäraselt 0,1pp võrra 0,8% peale (headline inflatsioon alanes 0,1pp võrra 0,2% peale). Inflatsiooniline surve on nõrgapoolne ning järelikult pole ka põhjust arvata, et EKP-l oleks võlakirjade ostuprogrammi lõpetamisega kiiret.
  • Ehkki paljud on võrdsustanud Kreeka referendumit põhimõtteliselt euro poolt/vastu hääletamisega, siis Schäuble'i kommentaar näitab, et nii must valgelt ei saa seda siiski võtta

    SCHAEUBLE SAID TO SEE GREECE STAYING IN EURO EVEN IF 'NO' VOTE
    SCHAEUBLE SAID TO SAY GREECE MAY BE ABLE TO TAP EU SUPPORT FUND
  • Gapping up
    In reaction to strong earnings/guidance:
    CAG +2.5%,

    M&A news: WSH +7% (Willis Group and Towers Watson to combine in merger of equals), GLW +1.5% (acquires the pharmaceutical glass tubing business of Gerresheimer AG for EUR 196 mln), GE +0.8% (confirms Sumitomo Mitsui Banking (SMFG) has made an agreed offer to acquire GE's European Sponsor Finance business for ~$2.2 bln)

    Select China related names showing strength; Shanghai +5.5% overnight: SFUN +4.6%, JMEI +4.3%, DANG +3.2%, QIHU +1.9%, BABA +1.5%

    Other news: JUNO +33.3% (Juno Therapeutics and Celgene announce a collaboration on CAR-T and TCR cancer technologies; collaboration includes a $1 bln Celgene payment and acquisition of ~9.1 mln shares of Juno stock), CGIX +11.8% (awarded a multimillion dollar clinical trial in hematological cancers by a leading biotech company), NBG +11% (cont volatility in Greece), CLLS +9.7% (JUNO peer), PRAN +8.7% (announces the safety outcomes of the IMAGINE Extension study in patients with Alzheimer's disease), CYAD +7.5% (rebounding following yday decline), KITE +6.9% (following JUNO news), BLCM +6.2% (following JUNO news), ZIOP +5.7% (following JUNO news), PNR +4.9% (WSJ details news that Trian wants Pentair (PNR) to consider purchase of competitors in the space), AMCN +4.4% (Herman Man Guo (Chairman, CEO) discloses 17.16% active stake in 13D filing; as previously announced, Guo has made an offer to acquire all outstanding shares at $6 per ADS), MNGA +4.2% (reports the successful demonstration of its fuel to several utilities, and requests for additional follow-up demonstrations), AMD +3.8% (seeing reports that Microsoft (MSFT) approached the company regarding an acquisition several months ago), CMCM +3.8% (obtains increased annual fee caps from Tencent (TCEHY)), PTNR +3.7% (creates a new framework for relationship with Orange (ORAN)), SSYS +3.4% (cont volatility, large call option volume yday), FIT +3% (Blue Ridge Capital discloses 8.32% passive stake in 13G filing ), TASR +2.8% (receives an order for 300 Axon body-worn cameras and a five year subsciption to Evidence.com, from the Fresno Police Dept; order shipped in Q2), FCAU +2.7% (completes the syndication of its committed revolving credit facility; increasing its size to EUR 5 bln from EUR 4.8 bln, to be used for working capital and general purposes), BLUE +2% (following JUNO news), ABIO +2% (Growth Equity Opportunities discloses 21.3% active stake in 13D filing), FEYE +2% (cont vol), FGP +1.7% (Jamex, LLC discloses 9.5% passive stake in 13G filing), JKS +1.6% (amends it credit agreement, raising the limit to $40 mln from $20 mln), GIII +1.5% (favorable commentary on Monday's Mad Money), CYCC +1.3% (cont strength)

    Analyst comments: ING +3.3% (upgraded to Buy from Neutral at BofA/Merrill), FIT +3.1% (initiated with a Outperform at RBC Capital Mkts), SRPT +1.8% (positive note from Oppenheimer), PBR +1.3% (upgraded to Hold from Reduce at HSBC)

    Gapping down
    In reaction to disappointing earnings/guidance
    : APOL -12.2%, HELI -6.4%

    M&A news: TW -1.3% (Willis Group and Towers Watson to combine in merger of equals)

    Select metals/mining stocks trading lower: HMY -4.3%, AU -1.8%, GOLD -1.2%, BHP -0.9%, BP -0.8%, GG -0.6%


    Other news: ETRM -9.3% ( prices its offering of ~40.23 mln units of common stock and warrants at $0.87/unit), SNE -6.1% (to issue new shares, commence secondary offering and issue convertible bonds), VGGL -3.8% (priced offering of ~2.05 mln shares of common stock at $2.05 per share), MGM -1% (still checking), ISSI -0.9% (stockholders approved acquisition by Uphill Investment for $23 per share in cash)

    Analyst comments: MLHR -2.8% (downgraded to Neutral from Buy at Longbow), TCB -1.0% (downgraded to Hold at Sandler O'Neill)

    Allikas:Briefing.com
  • Aprillis püsis majade hinnatõus USA 20s suuremas linnas stabiilsena 5% juures

    US S&P/Case-Shiller Composite-20 (YoY) (APR): 4.91% (est 5.50%, prev revd to 4.96% from 5.04%)

  • Chicago töötleva tööstuse PMI alla 50, kuid parem võrreldes maikuuga

    USD Chicago Purchasing Manager (JUN): 49.4 actual vs 50.0 estimate, 46.2 prior.



  • USA tarbijate kindlustunde indeks kerkis juunis 6,8 punkti 101,4 punktini, rohkem kui oodatud 97,4 punkti
  • David Rosenberg nendib, et Kreeka probleemid pole midagi uut ning väljumine eurotsoonist vähetõenäoline arvestades rahva euro poolehoidu, mistõttu pakub praegune nõrkus aktsiaturul ostuvõimalust

    Greece crisis will pass, buying opportunity ahead

Teemade nimekirja