Börsipäev 5. oktoober
Log in or create an account to leave a comment
-
Eelmise nädala viimane kauplemispäev kulges Euroopa sessioonil vägagi positiivsetes toonides. Seda seni, kuni kell pool neli avalikustati USA septembrikuu tööturu raport, mille numbrid turuosalisi sugugi ei rõõmustanud, viies turud Euroopas ja USA indeksfutuurid järsult negatiivsele territooriumile. Ka USA turu avanemine ei tõotanud aktsiaturgudele midagi head, kui S&P 500 alustas 1,5% miinuses. Kuid nagu hiljem selgus, siis päeva algus jäigi madalpunktiks, millele järgnes ülespoole sammumine. Päeva lõpetas USA aktsiaturg 1,4% plussis ning Stoxx Europe 600 kerkis 0,5%. Möödunud nädala tootluseks jäi S&P’l 1%, Stoxx 600 aga jäi 0,4%-ga miinusesse. Nõrk tööjõuraport tõi aga tõusu võlakirjaturgudel, kus USA 10-aastase võlakirja tulusus langes 1,98%-ni.
Septembris lisandus USAsse esialgsetel andmetel 142 000 töökohta, mis jäi üsna kaugele konsensuse oodatud 205 000-st. Töötuse määr jäi siiski oodatult 5,1% peale, mis tulenes tööjõus osalemise määra alanemisest 62,6% pealt 62,4% peale. Et haavale soola raputada, teatati, et juulis loodud töökohtade number osutus tegelikult raporteeritust 22 000 võrra väiksemaks ning augusti näitaja oli revideerimisel 37 000 algselt väljakäidust väiksem. Viimase kolme kuu jooksul on keskmiselt lisandunud 167 000 töökohta kuus. Nõrk raport sundis turuosalisi ümber hindama Fedi intressimäära tõstmise tõenäosust. Kui varasemalt oodati 48%-lise tõenäosusega intressimäära tõstmist detsembris, siis pärast tööjõuraportit langes see 28% peale. Tõenäolisemaks peetakse nüüd intressimäära tõstmist aprillis. See läheb aga vastuollu Janet Yelleni viimaste kommentaaridega, mille kohaselt võiks keskpank veel käesoleval aastal intressimäära tõsta.
Käesoleva nädala makrouudiste kalender jääb üsna hõredaks. Täna avaldatakse riikide lõplikud teenuste sektori ning üldised PMI näitajad ning neljapäeval teeb intressimäära otsuse teatavaks Inglismaa keskpank.
10:45 Itaalia teenustesektori PMI (september)
10:50 Prantsusmaa PMI (september)
10:55 Saksamaa PMI (september)
11:00 Eurotsooni PMI (september)
11:30 Suurbritannia PMI (september)
12:00 Eurotsooni jaemüük (august)
16:45 USA PMI (september)
17:00 ISM teenindussektori indeks (september) -
Kanada väetisetootja PotashCorp loobub K+S ülevõtmisest:
Potash Corp of Saskatchewan said it had withdrawn its 7.9 billion euro ($8.9 billion) offer for German potash producer K+S, citing a decline in global commodity and equity markets and a lack of engagement by K+S management. -
Kaks korda aastas avaldatavas Aasia majandusülevaates leiab Maailmapank, et Hiina majandus peaks käesoleval aastal kasvama 7% ning edaspidi on oodata mõõdukat aeglustumist. Maailmapanga sõnul on Hiinal tänu madalale avaliku sektori võlakoormusele ning erinevatele majanduspoliitilistele instrumentidele võimalik hästi reageerida, kui peaks ilmnema tõsisemaid ohumärke riigi majandusele. Kogu regiooni majanduskasvuna nähakse 2015. aastal 6,5% ehk Aasia on endiselt maailma majanduskasvu vedaja.
-
Prantsusmaa teenustesektori PMI tõusis augusti 50,6 punkti pealt septembris 51,9 punktile, viidates mõõdukale aktiivsuse kasvule. Üldine PMI, mis hõlmab nii tööstus kui ka teenindussektorit kerkis 50,2 punkti pealt 51,9 punktini. Saksamaa teenuste PMI langes 54,9 punktilt 54,1 punktini ning üldine PMI registeeris samuti näiduks 54,1 punkti (augustis 55 punkti). Kuigi aktiivsuse kasv Euroopa suurima majanduse teenuste sektoris andis mõnevõrra järele, siis uute tellimuste kasv näitas viimase aasta kiireimat edasiminekut.
Eurotsooni teenuste PMI osutus esialgsest näidust 0,3 punkti võrra nõrgemaks, olles 53,7 punkti (augustis 54,4 punkti). Regiooni üldine PMI kahanes augusti 54,3 punkti pealt 53,6 punktini. Kuigi üleüldine aktiivsus näitas kasvutempo aeglustumise trendi, siis tööhõive jätkas kasvamist 11 kuud järjest ning kõikides riikides suurenesid ka tellimused. -
Suurbritannia teenustesektori PMI jätkas septembris kolmandat kuud langemist, olles 53,3 punkti (augustis 55,6 punkti). Tegu on viimase kahe ja poole aasta madalaima aktiivsusega. Ühtlasi langes uute tellimuste kasvutempo 2013. aasta aprilli tasemele ning palgasurvest tulenevalt kasvasid sisendihinnad, samas kui teenuste hinnad lõpptarbijale kerkisid vaid marginaalselt. Positiivne oli sektori tööhõive kasv kolme kuu tugevaimas tempos.
-
Euroala jaemüük kasvas augustis aastatagusega võrreldes 2,3% ning eelneva kuuga võrreldes 0,6%. Euroopa Liidus oli aastane jaemüügi kasv 2,6%.
-
Gapping up
In reaction to strong earnings/guidance: N/A.
M&A news: POT +5.1% (has withdrawn its proposal to negotiate a transaction with K+S Aktiengesellschaft (KPLUF))
Select EU related names showing strength: TEF +4.1%, SNY +2.2%, PHG +1.8%, UN +1.7%, ASML +1.5%, SHPG +1.4%, STM +1%, CS +1%, CCL +0.9%
Select oil/gas related names showing strength: SDRL +3.7%, RDS.A +2.3%, AEG +1.9%, SSL +1.9%, BP +1.7%, E +1.7%, PBR +1.5%, CHK +1.4%, RIG +0.9%
Other news: ONCE +56.4% (announces positive top-line results from the Phase 3 pivotal trial of SPK-RPE65), WAVX +45.6% (Wave Systems and Silicon Application sign a three-year software license and distribution agreement for Trusted Platform Module software management and maintenance), ASTI +17.6% (announced the strategic expansion of the Company's relationship with Verizon Premium Wireless Retailer), WG +12.7% (Willbros Group to sell its Professional Services segment to TRC Companies (TRR) for $130 mln cash), ANIP +10% (announces $25 mln common stock buyback), TTM +4.4% (issues statement following Economic Times article suggesting a partnership with Peugeot (PEUGY) is in the works), GE +3.7% (Trian Fund Management confirms it has taken an ~$2.5 bln stake in GE, has periodically engaged in informal dialogue with GE's management team), SUNE +3.4% (announces a proposed series of actions to optimize business operations in alignment with current and future market opportunities, and accelerate cash flow positive operations), BSX +3.3% (receives FDA approval for the SYNERGY Bioabsorbable Polymer Drug-Eluting Stent System), TWTR +1.8% (appoints Jack Dorsey, Co-Founder and interim Chief Executive Officer, as Chief Executive Officer), MU +1.6% (cont strength), ENDP +1.4% (TPG Group Holdings discloses 7.6% active stake in 13G filing), GILD +1.1% (receives FDA appoval for Letairis with Tadalafil), TSLA +0.8% (says it delivered 11,580 vehicles in Q3), F +0.8% (UAW Union reached bargaining deal with Ford (F) workers), ACOR +0.8% (enters into a settlement agreement with Actavis Laboratories)
Analyst comments: FOLD +14.2% (upgraded to Buy from Neutral at Chardan Capital Markets), BLUE +5.2% (upgraded to Overweight from Equal-Weight at Morgan Stanley), MT +4.6% (upgraded to Buy from Sell at Citigroup), KERX +4.1% (upgraded to Equal-Weight from Underweight at Morgan Stanley), DB +3.4% (upgraded to Buy at Kepler), CNX +1.8% (upgraded to Hold from Sell at Deutsche Bank), KN +1.8% (upgraded to Overweight at a boutique firm), DPS +0.8% (upgraded to Buy from Hold at Evercore ISI), YHOO +0.6% (target raised to $41 at Axiom Capital)
Gapping down
In reaction to disappointing earnings/guidance: JCOM -4.9%, TDY -0.9%
Other news: SU -4.1% (Suncor Energy (SU) commences an unsolicited offer to acquire all of the outstanding shares of Canadian Oil Sands), VBLT -1.4% (files for $100 mln mixed securities shelf offering)
Analyst comments: DRH -2.9% (downgraded to Sector Weight at Keybanc Capital Mkts), FEYE -2.8% (downgraded to Neutral from Overweight at Piper Jaffray), SNI -2.8% (downgraded to Sell from Neutral at Goldman), AMAT -2.3% (downgraded to Underperform at RBC Capital Mkts), CMRX -2.1% (downgraded to Equal-Weight from Overweight at Morgan Stanley), ASNA -1.7% (reinstated with a Sell at Goldman), CALM -1.4% (downgraded to Hold from Buy at BB&T Capital Mkts), LRCX -1.1% (downgraded to Underperform at RBC Capital Mkts), ROK -0.5% (downgraded to Neutral at Robert W. Baird)
Briefing.com -
Reedel kerkisid supertankerite päevased prahtimishinnad Saudi Araabiast Jaapani suunal esimest korda alates 2008. aastast üle $100 000 piiri. Turuosaliste sõnul on selle taga Hiina naftaettevõtted, kelle nõudlus on tekitanud laevade puuduse. Augustis importis Hiina 26,6 mln tonni kütust ehk 5,6% rohkem kui aasta tagasi. Pühapäeval alandas Saudi Araabia nafta hinda Aasia riikidele, lootes, et see suurendab nõudlust ning aitab riigil võita turuosa.
-
USA teenustesektori PMI langes septembris ühe punkti võrra 55,1 punktini. Teenuste pakkujad olid oma väljavaates positiivsed, kuigi uute tellimuste kasvutempo alanes kolmandat korda viimase nelja kuu jooksul. Teenuste hinnad lõpptarbijate jaoks kahanesid teist kuud järjest, mis on esimene selline juhtum küsitluse 6 aastase ajaloo juures.
-
ISMi poolt koostatav USA teenuste sektori aktiivsusindeks jääb oodatust nõrgemaks, langedes augusti 59 punkti pealt 56,9 punktini.
September ISM Services 56.9 vs 58.0 Briefing.com consensus; August 59.0
