LHV finantsportaal

Foorum Investeerimine

Börsipäev 20. aprill

Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse

  • USA aktsiad liikusid eile erisuunaliselt, kui tehnoloogiasektorit vedasid allapoole oodatust nõrgemad majandustulemused (Nasdaq -0,4%), samal ajal aga hoidis valuutakorvi suhtes -0,5% võrra odavnenud dollar S&P 500 indeksit (+0,3%) ja naftat plusspoolel. Uudised Kuveidi naftatöötajate streigi lõppemisest on aga täna toonud fookuse tagasi naftaturul valitsevale ülepakkumisele ning varude kasvule, tirides musta kulla hinda öösel -2,7% alla 39,97 dollarile barreli eest (WTI). Euroopas aitasid materjalitööstus ja energiasektor Stoxx 600 indeksi 1,5% tõusuga kolme kuu tippu.

    Saksamaa investorite ja analüütikute hinnang riigi majanduslikule olukorrale pakkus aprillis vastakaid signaale. Ehkki jookva olukorra osas jätkas kindlustunde indeks langust 3,0 punkti võrra 47,7 punktile (oodati 50,8), mis on madalaim tase alates 2015.a veebruarist, siis järgmise kuue kuu väljavaate osas muutusid finantseksperdid optimistlikumaks (indeks kerkis 6,9 punkti 11,2 punktile, ületades konsensuse 8,0punktist ootust). Kuna küsitluse valimi maht on väike ning turuosaliste meelt võib paljuski mõjutada ka aktsiaturgude põrge veebruari põhjadest, jälgitakse tuleval nädalal suurema huviga Saksamaa ettevõtete kindlustunde indekseid.

    Otseselt polnud põhjust rõõmustamiseks ka Ühendriikides, kus harilikult kevadel hoogustuv majade ehitus osutus märtsis arvatust pehmemaks. Alustatud elamuehituste annualiseeritud arv alanes veebruariga võrreldes -8,8% 1,089 miljonile (madalaim alates oktoobrist), jäädes alla analüütikute prognoositud 1,166 miljoni suurusele prognoosile.

    Väljastatud ehituslubade arv, mis on väiksema volatiilsusega ning ilmade suhtes vähemtundlikum statistika, viitas samuti aeglustunud ehitustegevusele, kui märtsis alanes väljastatud lubade arv eelmise kuu baasil -7,7% annualiseeritult 1,086 miljonile (oodati 1,20 miljonit). Mullusega võrreldes aeglustus kasv 4,6% peale (veebruaris 7,2% ning jaanuaris 11,8%) ning kuna ehitusload on signaaliks järgnevate kuude majade ehituse aktiivsusele, võib sektori panus SKP kasvu toetamisel jääda arvatust tagasihoidlikumaks.

    Väljavaade kinnisvaraturule on mõnevõrra stabiilsem, kui arvestada seda, et majade ehitajate kindlustunde indeks püsis aprillis muutumatuna ning vaadata turust ligi kaks kolmandikku moodustavat ühepereelamu statistikat, konkreetselt nende ehituseks väljastatud lubade püsimist kriisijärgse tipu lähedal.



    Tänase börsipäeva jooksul selgub, milline pilt avanes Suurbritannia tööturul märtsis ning Ühendriikides avaldatakse eelmise kuu olemasolevate majade müüginumber. Toormete turul hoitakse silma peal USA toornafta varude raportil ning ettevõtetest avaldavad oma lõppenud kvartali majandustulemused teiste seas Coca-Cola, Las Vegas Sands, Mattel, Qualcomm ning Yum! Brands.

    09.00 Saksamaa tootjahinnaindeks (märts)
    11.30 Suurbritannia töötu abiraha taotlused (märts) ning töötuse määr (veebruar)
    17.00 USA olemasolevate majade müük (märts)
    17.30 USA toornafta varude raport (15. aprill)
  • Inglise keskpanga juht võrdsustab helikopteriraha püramiidskeemiga

    Carney Sees Helicopter Cash as ‘Compounding Ponzi Scheme’
    *“In terms of helicopter money, look I’m not a believer in the concept; I could give you a series of reasons, but I’ll stick to a pure economic one,” BOE Governor Mark Carney tells U.K. upper-house lawmakers on Tuesday.
    * “What’s being asked is that the central bank cancels the debt that is that is purchased”
    * “In doing so, it puts a hole in its balance sheet, moves into negative equity”
    * “We create a fundamental problem with the oustanding reserves on which we must pay interest”
    * “It becomes a problem when you start to take away the stimulus when the economy recovers, when your policy actually succeeds, because we don’t have an asset on the other side that meets that liability, and the only way we can meet that liability is by creating more of that liability”
    * “So you end up in a compounding Ponzi scheme that exacerbates, and there’s not a way of structuring around that”
  • Saksamaa tootjahinnaindeks langes märtsis YoY -3,1% vs oodatud -2,9% (veebruaris -3,0%)


    ilma energiata -0,8% YoY
  • Suurbritannia töötu abiraha taotlused kasvasid märtsis 6,7 tuhande võrra (oodati -10K langust) ning lisaks revideeriti veebruari -18,0K langus poole väiksemaks. Kolme kuu keskmine töötuse määr püsis veebruari seisuga 5,1% peal ning kolme kuu keskmise nädalapalga kasv boonuseid arvestamata 2,2% peal, mis 1,2% alusinflatsiooni arvetades siiski suurendab reaalset ostujõudu
  • eilsed ja tänased tulemused tõid S&P 500 firmade Q1 müügitulu ja aktsiakasumi YoY muutuste väikese paranemise, energiafirmad jätkuvalt aga puudu
  • Gapping up
    In reaction to strong earnings/guidance:
    VMW +9.8%, (also Board authorizes share repurchase of up to $1.2 bln in 2016 ), MANH +5.2%, DFS +4.7%, IBKR +3.8%, MXL +3.5%, ABB +3.4%, ADPT +2.7%, ISRG +2.6%, ITW +2%, EMC +1.6%, LLTC +1.5%, STJ +1.5%, YHOO +1.4%, ASML +1.3%, APH +1.2%, HBHC +1%, DISH +1%, BABY +0.9%, LTXB +0.5%, CHL +0.5%

    M&A news:
    HNSN +15.4% (to be acquired by Auris Surgical Robotics for $4.00/share), LXK +10.6% (to be acquired by Apex Technology for $40.50 per share), YHOO +1.7% (Verizon (VZ) might soon enter second stage of bidding for YHOO assets, according to Reuters)

    Select EU financial related names showing strength: DB +3.4%, SAN +2.5%, HSBC +1.8%, BCS +1.5%
    Other news: OCLS +29% (receives FDA approval for Lasercyn), ONCS +18.7% ( presents 'positive' data on ImmunoPulse IL-12), CARA +9.2% (receives notice from the FDA that it has removed the clinical hold on its adaptive Phase 3 trial of I.V. CR845 for postoperative pain), SUNE +9% (still checking), CTIC +7% (presents preclinical data highlighting Pacritinib's potential), ADMS +5.9% (presents positive findings from the Phase 3 EASE LID clinical trial of ADS-5102), UNXL +5.7% (wins fourth 2016 program from US PC manufacturer for a 13.3-inch laptop computer), KKD +4.7% (will replace Pinnacle Entertainment (PNK) in the S&P 600), MXL +3.1% (following Tuesday's 10% decline), BHP +2.4% (reports 9-months ended operations update), KITE +2.3% (Kite Pharma anounces updated clinical results from Phase 1 portion of ZUMA-1 trial; affirms the early safety and efficacy profile of KTE-C19 in chemorefractory, aggressive NHL), CPE +1.6% (raises 2016 oil production guidance; acquire certain assets operated by Big Star Oil and Gas for $220 mln in cash and 9.3 mln CPE shares; announces underwritten public offering of 22 mln shares ), CRVS +1.4% ( announces results of three preclinical studies of CPI-444 )

    Analyst comments: MT +4.4% (upgraded to Buy from Hold at Jefferies), SLW +1.2% (upgraded to Outperform from Mkt Perform at Raymond James)

    Gapping down
    In reaction to disappointing earnings/guidance:
    CAMP -12.2%, ANGI -7%, WWD -3.5%, USB -2%, INTC -1.9%, (also announces restructuring, reducing 11% of workforce; CFO Smith taking new role in sales/operations), KO -1.6%, FLS -1.1%, TXT -0.7%, ARMH -0.6%, SAP -0.5%


    Select oil/gas related names showing early weakness: BT -2.4%, PBR -1.7%, MRO -1.5%, WLL -1.5%, TOT -1.4%, BP -1.3%, CHK -0.8%

    Other news: AMGN -1.7% (announces that The Lancet published results from a Phase 3 study of Nplate; study met the primary endpoint of durable platelet response), JASO -1.1% (JA Solar sued by Hemlock Semiconductor in the Supreme Court of the State of New York), JD -1% (Shanghai down over 2% last night)

    Analyst comments: DV -2.8% (downgraded to Underperform from Neutral at BofA/Merrill), BA -2.2% (downgraded to Underperform from Neutral at BofA/Merrill), REGN -1.6% (downgraded to Market Perform from Outperform at Wells Fargo), EAT -1.2% (downgraded to Equal Weight from Overweight at Barclays), EOG -0.8% (downgraded to Hold from Buy at Deutsche Bank)

    Briefing.com

Teemade nimekirja