Börsipäev 2. detsember
Kommentaari jätmiseks loo konto või logi sisse
-
Sektorite rotatsioon, mis vahepeal näitas vaibumise märke, oli eile taas täies hoos, kui tehnoloogiasektorist kühveldati raha tööstus-, finants- ja energiaettevõtetesse. Kui Dow Jones tööstuskeskmine lõpetas päeva 0,4% võiduga, siis skaala teises otsas pidi tehnoloogiasektorile keskendunud Nasdaq leppima -1,4% kaotusega ning viimase tõttu jäi ka S&P 500 -0,4% punasesse. Euroopas jätkab Stoxx 600 üsna marginaalsete muutustega, sulgudes neljapäeval -0,3% madalamal.
Globaalne töötlev tööstus nautis novembris veidi kiiremat kasvu, kui JPMorgani ja Markiti koostatud PMI indeks kerkis 0,1 punkti võrra 52,1 punktile, saavutades 27 kuu kõrgeima taseme. Kuigi tootmise kasv kujunes novembris mõnevõrra tagasihoidlikumaks, siis peaksid uute tellimuste ja täitmata tellimuste mahu kiiremad kasvud lähiajal tootmist toetama.
Kuigi Mario Draghi ei tahtnud EL Paisile antud intervjuus enne EKP nõukogu järgmise nädala istungit spekuleerida, milliseks võiks varade ostuprogrammi tulevik kujuneda, jättes ukse avatuks kõikvõimalikele variantidele, siis erinevate allikate järgi vaagitakse võimalust küll jätkata võlakirjade edasist ostmist pärast 2017.a märtsi aga seda väiksemas mahus võrreldes praeguse 80 miljardi euroga ühes kuus. Selle üheks eesmärgiks oleks näidata, et EKP ei kavatse lõputult oma bilanssi suurendama jääda. Samuti on väidetavalt laual variant, kus kuine maht jäetakse määratlemata, sõltudes majanduslikest arengutest.
Börsinädalale pannakse täna punkt USA tööturu raportiga, mis peaks analüütikute ootuste kohaselt näitama novembris 180 tuhande töökoha loomist väljaspool põllumajandussektorit ning jätma töötuse määra 4,9%le. Kuna futuuride järgi on FOMC detsembri istungil intressimäära tõstmise tõenäosus 0,5-0,75% peale 100%line, siis loetakse ilmselt statistikast välja rohkem signaale, milliseks võiks rahapoliitika kujuneda järgmisel aastal. Hetkel oodatakse intressimäära 25bp tõstmist 0,75-1,00% peale 2017.a juunis. Tuleva nädala alguses saab sentimenti oluliseks mõjutajaks olema pühapäeval toimuv Itaalia põhiseaduse muutmise referendum.
10.00 Hispaania töötute arvu muutus (november)
15.30 USA tööturu raport (november)
15.30 Kanada tööturu raport (november)
15.45 FEDi Brainard esineb
20.00 FEDi Tarullo esineb
20.00 USA aktiivsete naftapuurtornide arv (2. detsember) -
Kes ütles, et nad 0,25 tõstavad? Yellen võib muutuda pahuraks ja lajatada 0,5, sest kuum on juba.
-
stocker
Kes ütles, et nad 0,25 tõstavad? Yellen võib muutuda pahuraks ja lajatada 0,5, sest kuum on juba.
Otseselt ei ole välistatud, aga üks asi on entusiasm Trumpi poliitika suhtes, teine see, milliseks maksukärped ja fiskaalstiimul tegelikult kujunevad ning selles osas jäädakse veel äraootavale seisukohale. Ühtlasi tähendaks 0,5bp tõstmine FEDi retoorika muutumist, sest komitee nägi veel novembris ette intressimäära väga aeglast tõstmist ja ma usun, et Yelleni juhtimisel tahab FED olla turuosaliste jaoks võimalikult läbispaistev ja etteaimatav. -
Oodatud 25,6 tuhande suuruse languse asemel kasvas Hispaania töötus novembris 24,8 tuhande võrra, mida on rohkem kui eelnevatel aastatel samal ajal
-
Gapping up
In reaction to strong earnings/guidance: FIVE +11.1%, ULTA +6.2%, GENC +5.6%, BIG +2.9%, CENT +2.2%
M&A news: IM +3% (M&A blog suggesting the company and Tianjin Tianhai have received approval from Chinese authorities for their pending merger)
Other news:
NVCN +104.4% (Boston Scientific (BSX) to acquire Neovasc's tissue processing technology and facility for approximately $68 mln, commits to invest an additional $7.09 mln in Neovasc for a 15% equity interest)
CTIC +24.3% ( announces results of a translational pharmacology study comparing biomarker activity profiles for three JAK inhibitors: pacritinib, ruxolitinib and momelotinib, using the BioMAP Diversity PLUS panel of in vitro human primary cell-based systems)
NEWM +5.7% ( to join the S&P SmallCap 600)
BAK +5.6% (in an advanced stage of negotiation with the competent authorities in connection with the Operation Car Wash)
PICO +2.7% (agrees to terminate the settlement agreement with Central Square Management; Chairman Marino resigns & CEO Webb assumes additional role as Chairman effective immediately)
SHPG +1.9% (granted orphan designation by the FDA for Cinryze)
HTBX +1% (modestly rebounding; also files for offering of 3,020,084 shares of common stock issuable upon exercise of outstanding warrants)
XNCR +1% (modestly rebounding following yesterday's weakness pots offering)
Analyst comments:
SQ +2.8% (upgraded to Buy from Hold at Deutsche Bank)
JCP +2.8% (upgraded to Buy from Neutral at BofA/Merrill)
SXL +2.4% (upgraded to Outperform at RBC Capital Mkts)
TEAM +1.3% (upgraded to Outperform at Robert W. Baird)
Gapping down
In reaction to disappointing earnings/guidance: WDAY -14.4%, GIII -8.9%, AMBA -6.3%, SWHC -4.6%, ZUMZ -4.3%, (also reports Nov same store sales of +5.7% vs -13.8% year ago and +10.2% last month), GPS -1.5%, (Gap reports Nov same store sales of -1% vs -8% year ago)
Select EU financial related names showing weakness: ING -2.8%, CS -2.8%, ING -2.5%, DB -2.4%, BCS -2%
Select Brazil related names showing weakness: SID -5.6%, GGB -4.8%, TSU -2.3%, PBR -2.2%, CIG -1.4%, VALE -1.3%
Select oil/gas related names showing early weakness: SM -4%, WTI -2.9%, SWN -2.3%, SLB -2%, ESV -2%, HOS -2%, SDRL -1.6%, WLL -1.3%
Other news:
ENSV -37.8% (announces an underwritten common stock offering)
CVM -35.8% (announces proposed public offering of common stock and warrants )
PLX -12.4% (announces private note exchanges and private placement of secured convertible notes due 2021; will hold investor call on Dec 2 at 7am ET to discuss the recently priced private exchange, related private placement and progress of its product candidates)
HMLP -8.6% (upsizes offering by 500K shares and prices 6 mln shares of common stock at $17.60)
ATI -7.1% ( suspends quarterly dividend effective immediately)
INTX -7% (to cease operations of Pet Health Monitoring business to concentrate resources on identity and privacy protection services; Loeb Holding withdraws proposal regarding a possible acquisition of the company's Pet Health Monitoring Business)
PGLC -6.9% (prices a 2.21 mln share public offering of common stock at $3.40/share)
FMSA -6.8% (upsizes and prices 20 mln shares of common stock by its principal stockholder for gross proceeds of $175 mln)
AIXG -5.2% (President Obama might block China buyout of AIXG, according to Bloomberg; then spokesperson said company has not received ruling from President Obama on China buyout of AIXG, according to Reuters)
SM -4% (prices upsized offering of 9.5 mln shares of common stock for gross proceeds of $363.4 mln)
VBLT -3.8% (enters into separate equity distribution agreements to implement an at the market offering program under which it may offer and sell its ordinary shares having an aggregate offering price of up to $20 mln)
SBUX -3% (confirms that effective April 3 Chairman & CEO Howard Schultz will be appointed Executive Chairman; Replacement CEO named)
Analyst comments:
PAY -2.3% (downgraded to Hold from Buy at Stifel)
NOW -2.7% ( downgraded to Neutral from Overweight at Piper Jaffray)
LULU -3.2% (downgraded to Sell from Hold at Canaccord Genuity)
Briefing.com -
Töökohtasid loodi USAs novembris üsna ootuspäraselt, töötuse määr aga alanes 0,3pp võrra 4,9%le
-
Vahepeal olid õhus kahtlused kas Renzi peab ikka oma sõna, aga tundub et tagasiastumise stsenaarium on järgmisel nädalal realistlik
RENZI TO OFFER RESIGNATION IF REFERENDUM FAILS, DELRIO SAYS:RAI: BBG -
Aktiivsete naftapuurtornide arv kasvas USAs viimasel nädalal 3 võrra 477 peale. Arvestades seda, et tegu on ettevaatava indikaatoriga, peaks jätkuma ka USA naftatoodangu taastumine
